Aandelen analyseren - DIT MOET JE WETEN!

Analyseren van aandelen

Het is zo goed als onmogelijk om te voorspellen of een bedrijf het goed zal doen op de markt. Dit geld ook voor het speculeren van de koers bij aandelen. Beleggers met jaren ervaring kunnen er nog steeds naast zitten. Je kan overtuigd zijn van een goede afloop maar zeker ben je nooit. Er zijn wel enkele basisprincipes waar je mee kan beginnen. Zo brengt een goede aandelen analyse je al ver. Lees over hoe je goed aandelen analyseert en hoe je deze informatie kan toepassen.

Aandelen analyseren: verzamel informatie

De eerste bronnen waar je naar kan kijken worden je aangereikt door het bedrijf zelf. Als een bedrijf beursgenoteerd is dan heeft een bedrijf ook een verplichting tot publicatie van een aantal gegevens. Deze gegevens kan jij goed gebruiken voor het doen van je analyse. Bij DEGIRO kun je bijvoorbeeld verschillende analyses uitvoeren, waaronder voor het aandeel van DEGIRO zelf. Sinds de fusie met flatex zijn ze namelijk beursgenoteerd in Duitsland als 'flatexDEGIRO AG'.

Voorbeelden van deze bronnen zijn:

• Persberichten van het bedrijf: Iedere keer als er een noemenswaardige verandering gebeurt binnen een bedrijf sturen zij een persbericht uit zodat journalisten hierover kunnen schrijven. Denk hierbij bijvoorbeeld aan belangrijke functies die zijn ingevuld door iemand anders, afdelingen die misschien verdwijnen in de toekomst. Zo ben je op de hoogte van de laatste updates.

• Jaarverslag en jaarrekening: In het jaarverslag vermeldt een bedrijf wat er gaande is binnen hun organisatie. Dit is een belangrijk document als je gaat beleggen. Neem de tijd om het jaarverslag volledig door te nemen.
• Aandeelhoudersvergadering: Heb je je aandeel al aangekocht? Dan heb je het recht om aanwezig te zijn bij aandeelhoudersvergaderingen. Hier kan je het bestuur ontmoeten en rechtstreeks vragen stellen waar je zelf het antwoord nog niet op gevonden hebt.

Eerst voer je een fundamentele analyse uit van het bedrijf door gebruik te maken van bovenstaande documenten. Het is aan te raden om dit te doen voor meerdere bedrijven uit dezelfde sector, vervolgens kan je hen gaan vergelijken. Deze analyses naast elkaar leggen kan veel interessante informatie opleveren. Is een positie van een bepaald aandeel opvallend sterker of zwakker?

Naast deze gegevens te bekijken vanuit een fundamentele analyse, kan je aandelen ook nog met een technische analyse analyseren. Bij een technische analyse kijk je voornamelijk naar het koersverloop van het aandeel. Wat heeft de koers van het aandeel in het verleden gedaan? Kan je patronen ontdekken?

Trend- en sectoranalyse

Sommige bedrijven huren iemand in die steeds op de hoogte blijft van de laatste trends. Als belegger is het belangrijk om hiermee bezig te zijn. In hoeverre is de technologie binnen een sector al ontwikkeld? Hoe ontwikkeld een trend zich? Hoe lang zou deze trend duren? Welke invloed gaat dit hebben op deze sector?

Een trend kan bijvoorbeeld zijn mensen proberen minder vlees te eten. Dan zou je eventueel kunnen beleggen in bedrijven die een ‘vegan’ mentaliteit hanteren. De kans is groot dat deze sector zal groeien en de vraag zal stijgen in de toekomst.

Concurrentievoordeel op lange termijn

Een goed product of een interessante dienst heeft altijd een USP. Dit betekent ‘Unique Selling Proposition’ en is een eigenschap die hen uniek maakt. Als dit unieke aspect ook nog iets tijdloos heeft zal het bedrijf of merk een voorsprong hebben op zijn concurrenten. Een voorbeeld hiervan is M&Ms. Chocolade die smelt in je mond, maar niet in je hand. M&M heeft een goed marketing team en heeft zijn vaste plaats in de markt al lang veroverd. Als belegger geeft dit ook meer zekerheid.

Financiële maatstaven en ratio’s gebruiken bij aandelen analyse

Belangrijke financiële kengetallen vind je terug in de jaarrekening. Kengetallen zijn verhoudingsgetallen die samengesteld zijn uit de jaarrekening. Dit zijn enkele financiële gegevens die kunnen helpen bij de analyse van een aandeel.

Interne signalen

Valt je nog iets op? Zijn er veel ontslagen gevallen in een korte periode? Zijn er belangrijke bestuursleden opgestapt? Dit kan wijzen op interne problemen. Deze interne signalen kunnen invloed hebben op de waarde van de aandelen op de beurs. Ben je er wel van bewust dat dit een stuk speculatie is.

Aandelen analyseren: analistenrapporten

Om de zoveel tijd publiceren analisten een rapport met hun aanbevelingen. Deze analisten werken vaak voor banken. Deze rapporten zijn interessant. Niet om blindelings te volgen maar wel om naast jouw analyse te leggen en die eventueel te verbeteren.

Vergelijk brokers en begin met beleggen in aandelen

Ben jij na het lezen van dit artikel enthousiast geworden over het beleggen in aandelen? Gebruik onze vergelijkfunctie en vind de broker die het best bij jou past! Met een broker kan je zelf orders uitvoeren en beginnen met beleggen. Maak bij je eerste aankoop van aandelen zeker gebruik van deze tips en informatie, om ervoor te zorgen dat je de kans op een goede aandelen aankoop vergroot.