Indexbeleggen rendement

Indexbeleggen levert historisch gezien een gemiddeld jaarlijks rendement op van ongeveer 7 procent. Dit rendement is gebaseerd op lange termijn data, soms wel over honderd jaar. Voor Nederlandse spaarders kan dit rendement tussen de 6 en 8 procent per jaar liggen. Op deze pagina leest u welke factoren dit rendement beïnvloeden en hoe u zelf kunt beginnen met indexbeleggen.

Wat levert indexbeleggen gemiddeld op?

Indexbeleggen levert historisch gezien een gemiddeld rendement op van ongeveer 7 procent. Dit historisch gemiddelde jaarlijkse rendement van 7 procent is gebaseerd op ongeveer 100 jaar aan data. Voor particuliere beleggers wordt het gemiddelde rendement op beleggen in een index ETF geschat tussen 7 tot 9 procent.

Het historisch gemiddelde rendement van beleggingen in de algehele markt ligt tussen 5% en 7% per jaar. Beleggen in een algehele marktindex, zoals de Nederlandse AEX of Amerikaanse S&P500, levert gemiddeld 5 tot 7 procent historisch rendement op. Indexfondsen die in de economie beleggen, bieden een verwacht gemiddeld rendement van 6% tot 8% per jaar. Traditionele marktindices, gevolgd door ETF's, leveren op de lange termijn gemiddelde jaarlijkse rendementen van ongeveer 7–10 procent. Het gemiddelde rendement op beleggen is ongeveer 7 procent per jaar. De beleggingsstrategie Index rendementen leverde tussen 2019 en 2023 een gemiddeld 5-jaars bruto jaarrendement van 8,0 procent op in een gematigd offensief profiel.

Hoe werkt indexbeleggen?

Indexbeleggen is een methode waarbij u via indexfondsen of ETF's investeert in een mandje aandelen dat een specifieke beursindex volgt. Deze fondsen bootsen passief de prestaties van de onderliggende index na. Voor wie de markt niet actief wil verslaan, is dit een effectieve aanpak om hetzelfde rendement als de index te behalen.

Wat is een indexfonds of ETF?

Een Exchange Traded Fund (ETF) is een beursgenoteerd indexfonds dat de prestaties van een marktindex, sector of activaklasse volgt. Dit beleggingsinstrument bevat een verzameling activa, zoals aandelen, obligaties of grondstoffen. ETF's zijn passief beheerd en bootsen de waardeontwikkeling van de gekozen index na. U verhandelt ze op de beurs, net als gewone aandelen.

Hoe volgt een index de aandelenmarkt?

Een index in de aandelenmarkt is een benchmark die een groep aandelen vertegenwoordigt om marktprestaties te meten. Een tracker volgt de prestaties van zo'n beursindex. Dit gebeurt door aandelen te kopen die in de index zitten. Indexfondsen en ETF's volgen de aandelenmarktindex. Passief beheerde indexfondsen en ETF's investeren in deze onderliggende beursindex. Hun doel is de index zo nauwkeurig mogelijk te volgen. Zo'n beursindex kan tientallen tot honderden beursgenoteerde bedrijven bevatten. Denk bijvoorbeeld aan de AEX, de EURO STOXX 50 of de S&P 500.

Welke factoren bepalen het rendement?

Het rendement van indexbeleggen wordt door meerdere factoren beïnvloed. Denk aan het beleggingsrisico, de marktomstandigheden en uw eigen strategie. Ook de kosten van het fonds, de spreiding van uw aandelen en uw beleggingshorizon zijn hierin bepalend.

Kosten van het fonds

De kosten van een fonds zijn de uitgaven verbonden aan het fondsbeheer. Elk beleggingsfonds berekent deze kosten, die een belangrijk deel van de totale fondskosten vormen. U betaalt bijvoorbeeld instap-, uitstap-, beheer-, administratie-, exploitatie- en transactiekosten. De beheerkosten voor professioneel beheer worden als jaarlijks percentage van uw investering berekend. Deze totale fondskosten, inclusief fondsmanagement en operationele kosten, staan vermeld in de basisinformatiebrochure (KID). Actieve fondsen hebben vaak hoge beheerskosten, typisch tussen 1,5 en 1,8 procent per jaar. Indexfondsen zijn doorgaans voordeliger, met beheerkosten tussen 0,20 en 0,50 procent. Deze kosten worden verwerkt in de koers van het beleggingsfonds en gaan ten laste van uw rendement.

Spreiding over aandelen

Spreiding over aandelen betekent dat u uw beleggingen verdeelt over verschillende bedrijven, sectoren en regio's. Dit vermindert het risico van uw beleggingsportefeuille. Door te beleggen in meerdere aandelen, spreidt u het beleggingsrisico. Stel, u investeert alleen in één bedrijf. Dan is uw risico veel hoger dan wanneer u in tientallen bedrijven spreidt. Een belegger in aandelen moet spreiding toepassen over meerdere aandelen en sectoren. Een breed gespreid vermogen kan het kans-risico-profiel van uw portefeuille verbeteren.

Beleggingshorizon en inleg

De beleggingshorizon is de tijdsduur waarin u belegt om een financieel doel te behalen. Het bepaalt hoe lang uw geld geïnvesteerd blijft. Deze duur kan kort zijn (enkele jaren), middellang (3 tot 10 jaar) of lang (10 jaar of langer). Stel, u spaart voor uw pensioen over dertig jaar. Dan maakt een langere horizon het mogelijk om meer risico te nemen. Dit verhoogt de kans op een positief rendement. De markt laat op lange termijn vaak een opwaartse trend zien.

Wat is het verschil tussen bruto en netto rendement?

Bruto rendement is het totale rendement van uw belegging voordat kosten en belastingen eraf gaan. Netto rendement bij beleggen definieert zich als de winst die overblijft na aftrek van kosten, en is gelijk aan het bruto rendement min kosten. Het verschil tussen bruto en netto rendement is cruciaal om te begrijpen voor de eigenlijke opbrengst van uw indexbeleggen, omdat het nettorendement belangrijker is dan bruto rendement en een indicatie geeft van de opbrengst na aftrek van kosten en premies. Bij vermogensbeheer wordt het netto rendement voor de klant berekend als het verschil tussen bruto rendement en beheerkosten. Factoren zoals fondskosten, belastingen en inflatie bepalen wat u uiteindelijk overhoudt.

Kosten en belastingen meenemen

Bij indexbeleggen bepalen kosten en belastingen sterk wat u uiteindelijk overhoudt. Het bruto rendement van uw belegging wordt verminderd door fondskosten en eventuele transactiekosten. Daarnaast betaalt u in Nederland belasting over uw vermogen in Box 3, wat het netto rendement verder beïnvloedt. Voor actuele informatie over de fiscale regels kunt u de website van de Belastingdienst raadplegen.

Inflatie en reëel rendement

Reëel rendement is het rendement dat beleggers verwachten na correctie voor inflatie. Dit wordt berekend als het nominale rendement min het inflatiepercentage. Inflatie heeft invloed op het reëel rendement van beleggingen en vermindert de reële waarde van uw rendement. Hierdoor neemt de koopkracht van uw rendement af. Een belegging met 1 procent rendement en 8 procent inflatie resulteert bijvoorbeeld in een negatief reëel rendement van min 7 procent. Het is moeilijk om positieve reële rendementen te behalen bij een inflatie van circa 3 procent, zoals in 2024.

Hoe kies je een passende index of ETF?

Het kiezen van een passende index of ETF vraagt om een duidelijke strategie. U bepaalt eerst uw beleggingsfocus, selecteert een index en kiest daarna de juiste ETF. Dit proces omvat het afwegen van belangrijke selectiecriteria zoals kosten, prestaties en de onderliggende index. De keuze tussen een indexfonds of ETF hangt af van uw persoonlijke financiële doelen, risicotolerantie en beleggingsstrategie. Ook de afweging tussen actieve en passieve ETF's is hierbij van belang. Later bekijken we specifieke opties zoals de MSCI World, wereldwijde spreiding en duurzaam beleggen.

MSCI World als veelgekozen basis

De MSCI World Index is een van de populairste en meest veelgekozen bases voor indexbeleggen. Deze index wordt beschouwd als een stevig fundament voor langetermijnbeleggen, vooral door de brede wereldwijde spreiding. Het is een geschikt fundament voor wereldwijde aandelenbeleggingen, eenvoudig en kostenefficiënt. Beleggers die een breed gespreide wereldwijde aandelenmarkt zoeken, kiezen vaak voor de MSCI World Index. Deze richt zich op large- en mid-cap aandelen. Een belegging in de MSCI World is een uitstekende keuze voor een breed gespreide wereldindex. Wel is een voldoende lange beleggingshorizon hiervoor nodig. MSCI is een vooraanstaande indexaanbieder.

Wereldwijde spreiding versus sectorfocus

Bij indexbeleggen kiest u tussen wereldwijde spreiding of een specifieke sectorfocus. Een wereldwijde ETF met focus op verschillende sectoren biedt de meeste spreiding. Deze aanpak zorgt voor robuuste diversificatie, zowel geografisch als sectoraal, en geeft de mate van geografische en sectorale diversificatie van uw portefeuille aan. Spreiding binnen beleggingscategorieën behelst spreiding over verschillende bedrijfssectoren en wereldwijde aandelen. Dit voorkomt een hoog risico door sectorconcentratie. Een globale belegging in een MSCI World Index ETF verspreidt uw investering over verschillende sectoren. Beleggingen wereldwijd moeten gespreid zijn over verschillende regio’s en sectoren. Let op: verschillende wereld-ETF's kunnen sterk verschillen in hun diversificatie en regiofocus. Een mandje aandelen gericht op slechts één branche spreidt niet volledig, wat een hoger risico geeft.

Duurzaam beleggen met indexfondsen

Duurzaam beleggen met indexfondsen wordt steeds populairder, omdat je verantwoord wilt investeren. Een duurzaam indexfonds streeft naar een goed rendement, waarbij het balanceert tussen financiële resultaten en duurzame impact. Deze fondsen hanteren specifieke duurzaamheidscriteria en beleggen in bedrijven die daaraan voldoen. Duurzaam georiënteerde beleggingsfondsen kijken naast rendement, veiligheid en liquiditeit ook naar duurzaamheid. Door te beleggen in duurzame indexfondsen draag je bij aan de verduurzaming van de wereld. Beleggen met indexfondsen is een aanbevolen methode voor vermogen opbouw. Het is een geschikte langetermijnstrategie. Op lange termijn biedt dit de beste kans op een mooi gemiddeld jaarlijks rendement.

Hoe begin je met indexbeleggen?

U begint met indexbeleggen door te kiezen voor passief beleggen in breedgespreide indexfondsen of ETF's. Dit is een goede start voor beginnende beleggers, ook zonder veel kennis. Eerst bepaalt u uw financiële doelen en risicotolerantie. Daarna opent u een rekening bij een aanbieder. Vervolgens kiest u de indexfondsen die passen bij uw doelen, vaak met een maandelijkse inleg.

Een rekening openen bij een broker of bank

Om aandelen te kopen op de beurs en te starten met indexbeleggen, opent u een beleggingsrekening bij een bank of broker. Een beginnende belegger maakt hiervoor een account aan. Dit proces is vaak online en duurt enkele minuten. U kiest een betrouwbare broker die de gewenste ETF's aanbiedt. Let daarbij op lage kosten en een gebruiksvriendelijke interface. Het aanmaken van een account bij een broker of robo-adviseur behelst het opzetten van een beleggingsrekening. U volgt daarbij de instructies van het platform en koppelt uw bankrekening voor stortingen. Easybroker en SAXO zijn voorbeelden van brokers waar u een rekening kunt openen.

Maandelijks automatisch beleggen

Maandelijks automatisch beleggen betekent dat je regelmatig een vast bedrag inlegt, wat bijdraagt aan je indexbeleggen rendement. Dit genereert rendement op zowel je inleg als op het reeds behaalde rendement. Het rente-op-rente effect heeft een positieve invloed op de waardeontwikkeling van je belegging. Dit effect werkt het meest voordelig op de lange termijn. Door maandelijks een vast bedrag in te leggen, zorg je voor een gunstige gemiddelde aankoopkoers. Vroeg beginnen resulteert in een hogere eindopbrengst; zelfs met een relatief kleine inleg kun je over een langere periode een fors kapitaal opbouwen. Het rendement van periodiek beleggen is beter bestand tegen pieken en dalen op de beurs. Een maandelijkse inleg van 50 euro in een S&P 500 ETF kan na 30 jaar een eindbedrag van € 132.397,28 opleveren. Het rendement van maandelijks automatisch beleggen in fondsen of ETF’s is vaak beter dan actief beleggen, mede doordat lage transactiekosten hierbij een grote rol spelen in het uiteindelijke rendement. Automatisch maandelijks beleggen kan zelfs winst opleveren als de koers terug is op het startpunt.

Veelgemaakte fouten bij starten

Wie begint met indexbeleggen, maakt soms fouten die het uiteindelijke indexbeleggen rendement kunnen drukken. Vaak komt dit door onvoldoende voorbereiding of onrealistische verwachtingen. Een goede start vraagt om geduld en een heldere strategie. U informeert zich het beste over de basisprincipes van indexbeleggen. Dit helpt u om weloverwogen keuzes te maken voor een stabiel rendement.

Beleggen met vast rendement

Beleggen met vast rendement betekent dat u kiest voor producten die vaste rentes of vooraf afgesproken uitkeringen bieden. Denk hierbij aan dividendaandelen, obligaties en producten uit de private markt. Deze aanpak is ideaal voor beleggers die voorspelbare, periodieke inkomsten zoeken. Meer informatie over beleggen met vast rendement vindt u op rendementbeleggen.nl.

Echter, een écht gegarandeerd rendement bestaat niet bij beleggen. Geld beleggen zonder risico is onmogelijk; geen enkele belegging biedt hoge rendementen én is volledig risicovrij. Producten met vaste afspraken over het rendement bieden geen garantie. Zo hebben obligaties weliswaar elk jaar rente, maar bij beleggen met vaste rente via niet-beursgenoteerde bedrijven bestaat het kredietrisico dat een onderneming een lening niet kan terugbetalen. Producten met een vaste rente of verzekeringsconstructies geven in de praktijk vaak de vorm van een 'garantie', maar het verwachte rendement is meestal lager.

Pensioenbeleggen rendement

Pensioenbeleggen kan een aanzienlijk hoger rendement opleveren dan traditioneel pensioensparen. Dit vergroot de kans op een beter pensioenvermogen, vaak met twee tot drie keer meer waarde per geïnvesteerde euro. Een maandelijkse inleg van €400 kan bij 6 procent rendement per jaar al €4.955 waard zijn na twaalf maanden. Meer informatie over pensioenbeleggen en rendement vindt u op rendementbeleggen.nl.

Over een langere periode, zoals 35 jaar, kan een netto rendement van 4 procent een groot verschil maken in het uiteindelijke pensioenvermogen. Bijvoorbeeld, een pensioenbelegging met 6 procent rendement over 35 jaar kan oplopen tot €391.000, zelfs na aftrek van kosten. Beleggen voor pensioen laat over de lange termijn – circa 30 jaar – overwegend een positief rendement zien. Zelfs met 11 procent volatiliteit kan pensioenbeleggen over tien jaar een totaal rendement van 65,3 procent opleveren.

Geld investeren rendement

Geld investeren biedt potentieel een hoger rendement dan sparen. U kunt een rendement verwachten van tot 5 procent, 6 of 7 procent, 8 of 9 procent, of zelfs 10 procent of meer op uw investering. Voor indexbeleggen verwacht u gemiddeld minimaal 7% rendement per jaar op lange termijn. Geld investeren rendement kan echter fors meer of minder opleveren dan sparen, omdat het eindkapitaal onzeker is. Beleggen bevordert rendement door het geïnvesteerde kapitaal te vergroten, maar het risico is hoger dan bij sparen.

Het rendement met spaargeld of beleggingen moet voldoende zijn om belasting en inflatie te compenseren. Investeerders die hun inkomsten systematisch herinvesteren kunnen aanzienlijk hogere jaarlijkse rendementen behalen. Rendement herinvesteren, zoals dividend, levert extra rendement op door het rendement-op-rendement effect. U kiest zelf hoeveel rendement u wenst op uw investering.

Hoeveel rendement levert indexbeleggen gemiddeld op?

Indexbeleggen levert gemiddeld een rendement op van 7 tot 9 procent per jaar. Dit is gebaseerd op historische data, soms wel over honderd jaar. Voor particuliere beleggers wordt het rendement op index ETF's geschat tussen 7 en 9 procent. Beleggen in de economie via indexfondsen kan een verwacht rendement van 6% tot 8% per jaar bieden. Een realistisch jaarlijks rendement bij indexfondsen ligt rond de 7 procent. Zelfs over meerdere decennia bedraagt het gemiddelde historische rendement op beleggen jaarlijks 7 procent, mits u een goed gespreide portefeuille heeft. Recentere data van 2019 tot en met 2023 lieten een bruto jaarrendement van 8,0 procent zien voor een gematigd offensief profiel.

Is indexbeleggen verstandig?

Indexbeleggen is een zeer geschikte en solide manier van beleggen voor de meeste particuliere beleggers. Het biedt een gespreide investering over duizenden bedrijven en heeft lage kosten, wat het risico op geldverlies door faillissement van één bedrijf vermindert. Voor startende beleggers is het een makkelijke keuze die weinig kennis vereist en vaak een hoger rendement oplevert dan actief beleggen. Dit leidt op de lange termijn tot voorspelbare en schitterende rendementen. Wel vereist indexbeleggen geduld, omdat het een lange termijn belegging is. Houd ook rekening met de kosten en het lichte nadeel van een iets lager rendement door timing aanpassingen.

Heeft 100 euro per maand beleggen zin?

Ja, 100 euro per maand beleggen heeft zeker zin, vooral op de lange termijn. Een vroege startende belegger kan met een maandelijkse inleg van €100 na 40 jaar bijna €190.000 hebben opgebouwd, uitgaande van een rendement van ongeveer 6 procent per jaar. Dit kan zelfs oplopen tot meer dan €600.000 over 40 jaar bij een gemiddeld rendement van 8 procent, met een inleg tussen de €100 en €200 per maand. Over 30 jaar kan €100 per maand, met een rendement van 6 procent, €49.000 opleveren. Met een verwacht rendement van 7 procent kan dit vermogen oplopen tot €122.709, waarbij het rendement €86.709 bedraagt. Een belegger die €100 per maand start en compound interest toepast, kan over een langere periode bijna €250.000 bij elkaar beleggen. Zelfs met een rendement gedrukt door kosten tot 5,8% over 30 jaar, levert €100 per maand een totaal opgebouwde waarde van €141.673 op. Na 25 jaar sparen via een beleggingsrekening kan ruim €50.000 bereikt worden met een neutrale portefeuille, mede dankzij het rente-op-rente effect dat zorgt voor flinke groei in rendement op lange termijn.

Wie is de beste indexbelegger?

De beste indexbelegger is niet eenduidig aan te wijzen, aangezien indexbeleggen draait om het volgen van de markt in plaats van deze te verslaan. Warren Buffett wordt erkend als de beste belegger ooit en beschouwd als de beste belegger aller tijden. De beleggingsstrategie van Joel Greenblatt wordt gepresenteerd als de basis achter de miljarden van de 'beste belegger ter wereld'. Deze strategie leidt tot miljarden, ligt ten grondslag aan de prestaties en is ontdekt achter het miljardenvermogen van deze topbelegger. Greenblatt legt deze beleggingsstrategie achter de winsten uit, zoals ook Beterinbeleggen.nl doet. De beste belegger ter wereld heeft een investeringsstrategie die door Joel Greenblatt is beschreven. Deze benaderingen zijn echter gericht op actief beleggen, niet specifiek op indexbeleggen.

Welke kosten drukken het rendement het meest?

De kosten van beleggen drukken het rendement het meest. Vooral hoge beheerskosten en transactiekosten verminderen uw vermogen om vermogen op te bouwen. Dit geldt zeker voor indexbeleggen, waar kosten een groot effect hebben op het uiteindelijke rendement.

Type kosten	Impact op rendement	Periode
Hoge beleggingskosten	21% minder rendement	30 jaar
Traditionele methodes	40% van rendement	Gemiddeld jaarlijks
0,1% lagere kosten	2% extra rendement	20 jaar

Na 30 jaar kan 21 procent minder rendement overblijven door hogere beleggingskosten, uitgaande van een historisch beursrendement van 7 procent per jaar. Zelfs een klein verschil van 0,1 procent per jaar in kosten kan over 20 jaar al 2 procent extra rendement opleveren. Bijvoorbeeld, als u €10.000 belegt, betekent dit €200 extra winst. Voor traditionele beleggingsmethodes kunnen forse kosten zelfs rond de 40 procent van het jaarlijkse rendement opslokken. Daarom is het essentieel om de kosten van beleggingsproducten goed te vergelijken. Dit toont aan dat lagere kosten direct leiden tot een hoger rendement.