Wat is six digital exchange?
SIX Digital Exchange (SDX) is een Zwitserse, gereguleerde financiële marktinfrastructuur die volledig gebaseerd is op blockchain-technologie. Het platform functioneert als een beurs en centraal depot voor digitale activa, en biedt een geïntegreerde oplossing voor de handel, afwikkeling en bewaring hiervan. SDX is specifiek ontworpen voor institutionele beleggers.
Het project voor de SIX Digital Exchange begon in 2018 met het doel een volledig geïntegreerde handels-, afwikkelings- en bewaarinfrastructuur op te bouwen, gebaseerd op distributed ledger technologie (DLT). Een belangrijke mijlpaal werd bereikt eind 2021, toen SDX goedkeuring verkreeg van de Zwitserse toezichthouder FINMA om te opereren als een gereguleerde beurs en centraal depot voor digitale activa. Dit maakte het de eerste DLT-gebaseerde infrastructuur met een dergelijke goedkeuring in Zwitserland, wat een veilige en robuuste omgeving voor institutionele beleggers garandeert. SDX werkt dan ook nauw samen met FINMA.
De functie van SDX omvat het leveren van digitale activa-infrastructuur die gereguleerd en geïntermedieerd is. Het platform heeft als doel een Zwitsers digitaal ecosysteem te creëren voor de uitgifte, handel en bewaring van getokeniseerde aandelen, met name voor kleine en middelgrote ondernemingen (kmo's). SDX overweegt in de toekomst ook de handel in getokeniseerde versies van traditionele aandelen van grote bedrijven, zoals Novartis, Nestlé en UBS, om zo de liquiditeit en toegankelijkheid van de digitale markt verder te vergroten.
Enkele specifieke functies en kenmerken van SIX Digital Exchange zijn:
- Geïntegreerde infrastructuur: Het platform biedt een complete oplossing voor de handel, afwikkeling en bewaring van digitale activa, waardoor de noodzaak voor meerdere intermediairs wordt verminderd en de efficiëntie van transacties wordt verhoogd.
- Regulering: SDX opereert onder toezicht van de Zwitserse financiële toezichthouder FINMA, wat zorgt voor een hoge mate van compliance, veiligheid en investeerdersbescherming binnen een strikt gereguleerd kader.
- Ondersteuning voor digitale obligaties: Het faciliteert de handel en vereffening van digitale obligaties, inclusief transacties met de digitale Zwitserse frank (CBDC franc), wat innovatieve financieringsmogelijkheden creëert.
- CBDC-tokenisering: SDX heeft de voordelen van CBDC-tokenisering aangetoond, onder andere tijdens een pilot die liep tot mei 2025. Dit onderstreept de potentie van DLT voor efficiëntere en veiligere monetaire transacties.
- Samenwerkingen: SDX werkt samen met partners zoals Euroclear aan blockchain-interoperabiliteitsprojecten en is van plan verdere samenwerkingen aan te gaan om de onboarding van wereldwijde en lokale financiële spelers te versnellen en de adoptie van digitale activa te stimuleren.
Door deze functies draagt SDX significant bij aan de ontwikkeling van een efficiëntere, transparantere en veiligere digitale financiële markt, met name gericht op institutionele deelnemers die op zoek zijn naar de voordelen van DLT in een gereguleerde omgeving. Dit positioneert Zwitserland als een leider in de evolutie van digitale financiële diensten.