Verantwoord beleggen uitgelegd

Verantwoord beleggen betekent dat u als belegger bewuste keuzes maakt over uw investeringen, met een helder financieel plan. Het vraagt om een goede afweging van uw risicotolerantie, financiële doelen en het besef dat investeren risicovol is. Hierbij beperkt u risico's door te spreiden en investeert u alleen in producten die u volledig begrijpt. Op deze pagina leest u wat verantwoord beleggen precies inhoudt en hoe u uw geld op een verstandige manier kunt investeren.

Wat is verantwoord beleggen?

Verantwoord beleggen is een aanpak waarbij u bewuste keuzes maakt over uw investeringen, gericht op financiële onafhankelijkheid en een veilige financiële toekomst. Het vraagt om een weloverwogen aanpak, gedegen onderzoek en begrip van uw eigen risicotolerantie. U weegt hierbij af hoeveel risico u wilt nemen, want veilig en bewust investeren vereist inzicht in uw risicoprofiel en investeringsdoelstellingen. Goed beleggersgedrag behelst verstandige investeringsbeslissingen die duurzame rijkdom opbouwen, en niet simpelweg het volgen van trends. Dit combineert onderzoek, planning en duidelijkheid over financiële doelen en risicolimieten. Het gaat om doordachte methodes om kapitaal te laten groeien en risico’s te minimaliseren. Een belangrijk onderdeel hiervan is risicobeperking, wat ook uw begrip van financiële markten en de spreiding van uw portefeuille bevordert.

Beleggen kan een geschikt alternatief zijn als u wilt dat uw geld goed en verantwoord terechtkomt, met aandacht voor maatschappelijke bijdrage (april 2024). Voor de meeste mensen betekent dit dat u verder kijkt dan alleen financieel rendement — u investeert in lijn met uw waarden.

Wat is verantwoord beleggen?

Waarom kiezen voor verantwoord beleggen?

U kiest voor verantwoord beleggen omdat het bijdraagt aan een betere wereld en uw persoonlijke waarden weerspiegelt. Duurzaam beleggen is zowel een morele als een financieel slimme keuze. Het stelt u in staat om positieve maatschappelijke impact te creëren. Dit kan bijvoorbeeld door te investeren in bedrijven die zich inzetten voor duurzame ontwikkeling. Veel beleggers kiezen voor schone energie vanuit een ethische overtuiging.

Zij willen hun spaargeld gebruiken als hefboom voor verandering. Particuliere beleggers gaven eind oktober 2018 aan dat een betere toekomst de belangrijkste reden is om duurzaam te beleggen. Investeren in duurzame bedrijven biedt langetermijnvoordelen voor zowel investeerders als het milieu. Het doel is financieel rendement behalen én een positieve impact creëren op milieu, maatschappij en governance. Verantwoord beleggen helpt u keuzes maken die maatschappelijke baten en goed rendementspotentieel combineren.

Hoe beleg je verantwoord?

Verantwoord beleggen vraagt om een weloverwogen aanpak, gedegen onderzoek en een duidelijk begrip van uw eigen risicotolerantie. U moet een verstandige beleggingsaanpak hanteren die past bij uw financiële situatie en doelen. Dit betekent dat u risico's spreidt door niet al uw geld in één belegging te steken. Pas hierbij goed risicomanagement toe. Ook is het belangrijk om duurzame beleggingsvormen te kiezen en kosten en rendement goed te vergelijken.

Bepaal je doelen en waarden

Het bepalen van je doelen en waarden is de basis voor verantwoord beleggen. Dit proces begint met bewust nadenken over wat u wilt bereiken en waarom dit belangrijk is. Uw persoonlijke doelen moeten altijd in lijn zijn met uw kernwaarden en identiteit, wat zorgt voor keuzes die echt bij u passen. Door te reflecteren op uw lange termijn levensvisie, inclusief financiën, kunt u haalbare en betekenisvolle doelen stellen. Dit verhoogt uw motivatie en de kans op succes. Het identificeren van zowel korte- als langetermijndoelen en het formuleren van duidelijke, meetbare doelen creëert focus en richting voor de benodigde acties. Zo weet u waarom u het elke dag doet. Doelen die aansluiten bij uw kernwaarden leiden tot meer voldoening en effectiviteit in uw leven.

Kies een duurzame beleggingsvorm

U kiest een duurzame beleggingsvorm door te kijken naar opties zoals duurzame fondsen, ETF's of directe investeringen in projecten. Voor beleggers die duurzaamheid belangrijk vinden, zijn breed gespreide duurzame wereldwijde aandelen-ETF's een overweging. U kunt ook investeren in specifieke sectoren zoals duurzame energie, grondstoffen, water of duurzame bedrijven. Benaderingen zoals impactbeleggen bieden u de kans om te investeren met een positieve impact op het milieu. Dit stelt u in staat om zowel financiële rendementen te behalen als bij te dragen aan een duurzame toekomst. Specifieke aanbieders zoals Triodos Groenfonds, Binck, Knab Gemaksbeleggen en DEGIRO bieden hiervoor alternatieven.

Controleer risico en spreiding

Controleer risico en spreiding door uw beleggingen te verdelen over verschillende activaklassen, sectoren en regio's. Dit is een belangrijke methode voor risicobeheersing en verkleint het risico dat alles verloren gaat door een slecht presterende belegging. U spreidt uw vermogen over meerdere activa, zoals aandelen, obligaties en ETF's, om zo het risico te verminderen. Zo voorkomt u concentratierisico, het gevaar van onvoldoende spreiding. Een belegger moet altijd spreiden om onverwachte tegenvallers, zoals economische crisissen, op te vangen. Door bijvoorbeeld in meer dan 10.000 verschillende bedrijven wereldwijd te beleggen, beperkt u het risico aanzienlijk. Dit vermindert ook het idiosyncratisch risico, dat specifiek is voor één bedrijf of sector. Voor een belegger die een onverwachte daling in de technologiesector wil opvangen, is brede spreiding de beste strategie.

Vergelijk kosten en rendement

Om kosten en rendement van beleggingen goed te vergelijken, moet je verschillende investeringsopties naast elkaar leggen. De kosten, zoals beheerskosten, belastingen en makelaarskosten, verlagen je rendement op lange termijn. Vergelijk altijd rendementen van financiële producten in dezelfde categorie; hiervoor is het tijdgewogen rendement geschikt, omdat het een objectieve waardegroei biedt. Let op dat je geen netto met bruto rendementen vergelijkt, want dat geeft een vertekend beeld. Rendementen en risico's van vermogensbeheerders zijn lastig onderling te vergelijken, aangezien cijfers momentopnames zijn. Wel kun je het rendement van een vermogensbeheerder vergelijken met het gemiddelde van concurrenten, zoals de Vermogensbeheer Rendement-index van 2024. Voor ETF's vergelijk je het rendement met de benchmarkindex via de Tracking Difference. Uiteindelijk moeten beleggingskosten altijd in verhouding staan tot het verwachte rendement en het niveau van beheer.

Welke vormen van verantwoord beleggen zijn er?

Verantwoord beleggen kent diverse vormen, waarbij u verder kijkt dan alleen financieel rendement. Specifieke benaderingen zijn ESG-beleggen, impactbeleggen, uitsluitingsbeleid en thematisch beleggen. Impactbeleggen is een vorm van duurzaam beleggen waarbij maatschappelijk rendement voorop staat. Daarnaast vereist duurzaam beleggen naleving van basisprincipes zoals spreiden, diversifiëren en lange termijn denken. Beleggen in een gediversifieerde mand aandelen kan op lange termijn vergelijkbaar zijn met een waardevaste belegging.

ESG-beleggen

ESG-beleggen is een vorm van duurzaam beleggen die rekening houdt met milieu, maatschappij en goed bestuur. Het staat voor Environment, Social en Governance. U investeert dan in bedrijven die een positieve impact hebben op de planeet en eerlijk omgaan met hun medewerkers. Ook kijkt u naar goed bestuur binnen beursgenoteerde bedrijven. Dit leidt vaak tot beter management.

Impact beleggen

Impact beleggen is een vorm van duurzaam beleggen. U richt zich hierbij op het behalen van een meetbare positieve milieu- of sociale impact, naast een marktconform financieel rendement. Het doel is een duurzame toekomst voor mens en planeet te creëren. Met impact beleggen creëert u zowel financiële als maatschappelijke of ecologische impact. Dit gaat verder dan alleen het vermijden van bepaalde sectoren; u belegt in bedrijven, fondsen of projecten die actief bijdragen aan positieve veranderingen. De impact van deze investeringen moet meetbaar zijn. Zo combineert u financieel rendement met een maatschappelijke bijdrage.

Uitsluitingsbeleid

Uitsluitingsbeleid betekent dat u bepaalde activiteitensectoren of bedrijven niet opneemt in uw beleggingsportefeuille. Dit instrument sluit bedrijven uit op basis van duurzaamheidskarakteristieken, zoals milieu-, sociale of governancecriteria (ESG-criteria). Voorbeelden hiervan zijn de tabaksindustrie, kolenindustrie, fossiele brandstoffen, wapenindustrie en kansspelen. Een dergelijk beleid vermijdt ook investeringen in milieucontroversiële bedrijven, bijvoorbeeld binnen een Net Zero-beleggingsuniversum. Soms worden beleggingen zelfs na een negatieve gebeurtenis uitgesloten, als ze niet langer aan de criteria voldoen. Dit exclusiebeleid kan toegepast worden op basis van een absoluut uitsluitingscriterium.

Thematisch beleggen

Thematisch beleggen richt zich op langetermijngroei door het herkennen van structurele trends en innovaties. Het zoekt naar toekomstige groeidrijvende factoren en groeimogelijkheden. Dit type beleggen kijkt anders dan traditionele financiële maatstaven zoals winst, dividenden of kasstromen. Het gaat om het vinden van een algemeen thema met positieve beleggingsverwachtingen. Dit maakt het een interessante optie voor wie verder kijkt dan traditionele financiële cijfers.

Waar let je op bij risico en rendement?

Bij verantwoord beleggen let u op de inherente balans tussen risico en rendement. Een hoger potentieel rendement gaat namelijk altijd gepaard met een groter risico. Een succesvol beleggingsproces balanceert het gewenste rendement met het risico op verlies, waarbij uw persoonlijke risicobereidheid een rol speelt. Dit vraagt om een zorgvuldige afweging, die we verder uitdiepen in de rendementverwachting op lange termijn, risico van concentratie en duurzaamheid versus spreiding.

Rendementverwachting op lange termijn

De rendementverwachting op lange termijn voor aandelenmarkten ligt realistisch gezien rond de 7% tot 8% per jaar. Dit gemiddelde rendement is gebaseerd op zeer lange periodes, soms wel 70 tot 80 jaar. Voor verantwoord beleggen is het goed om te weten dat het verwachte rendement van aandelen doorgaans hoger uitvalt dan de inflatie. Grote banken en vermogensbeheerders voorspelden in 2022 nog 5% tot 10% rendement. De verwachte rendementen voor de komende 10 jaar (2024-2033) zijn gemiddeld iets lager dan voorgaande verwachtingen. Wel zijn deze prognoses beter dan die uit 2022, al worden ze lager ingeschat dan het voorgaande decennium.

Risico van concentratie en sectorbias

Concentratierisico betekent dat uw beleggingen waardeverlies kunnen lijden door een grote concentratie in aandelen, sectoren, regio's of obligaties van enkele landen. Concentratie in sectoren of bedrijven binnen een index kan leiden tot extra risico's. Een concentratie van investeringen in één sector verhoogt het risico op belangrijke verliezen. Dit geldt ook voor gespecialiseerde sectoren, die een hogere volatiliteit kennen door concentratierisico. Sectorale beleggingsfondsen brengen een hoog concentratierisico met zich mee door zware investering in één sector. Ook bij actieve beleggingsproducten ontstaat concentratierisico door een hoge concentratie. Beleggingen in fondsen geconcentreerd in specifieke sectoren of landen brengen het risico van volatiliteit en fluctuaties met zich mee. Spreiding over sectoren voorkomt dit hoge risico. Concentratierisico neemt af door spreiding van beleggingen binnen aandelen en sectoren.

Duurzaamheid versus spreiding

Duurzaamheid en spreiding dienen verschillende doelen bij verantwoord beleggen. Dit concept kan op diverse schaalniveaus worden toegepast, van wereldwijd tot lokaal. Het begrip duurzaamheid kent bovendien verschillende invullingen door diverse belanghebbenden. Spreiding richt zich op het verminderen van risico door beleggingen te verdelen. U combineert beide om zowel uw waarden als uw financiële stabiliteit te waarborgen.

Hoe herken je greenwashing?

Greenwashing is een misleidende marketingpraktijk waarbij bedrijven zich duurzamer voordoen dan ze werkelijk zijn. Het gaat om schijnbaar groene beleggingen zonder werkelijke duurzaamheid, wat neerkomt op marketingmisleiding en opportunistisch handelen. U herkent greenwashing aan vage claims, het overdrijven van potentiële ESG-voordelen of het misbruik van niet-bestaande certificeringen.

Let op vage claims

Vage claims zijn slecht gedefinieerde of brede beweringen die consumenten kunnen misleiden. Bedrijven gebruiken deze misleidende milieuclaims om duurzamer te lijken dan ze werkelijk zijn. Deze algemeen geformuleerde of absolute termen komen vaak niet overeen met het aangeboden product. Wees kritisch wanneer een aanbieder te vaag blijft over de duurzaamheid van een belegging.

Controleer rapportages en criteria

U controleert rapportages en criteria om de betrouwbaarheid van informatie te waarborgen. Accountants moeten bijvoorbeeld de CSRD-rapportages in het jaarverslag controleren. Een kwaliteitscontrole van datavastlegging beoordeelt of de data voldoet aan de gestelde eisen. Dit is nodig, want definitieve rapportages ontstaan vaak pas na bewerking en correcties van data. Goede rapportages zetten aan tot actiegerichtheid, mits er normen en diagnose scripts zijn. Financiële rapportages door de financial controller vormen de basis voor monitoring van de organisatie. Regelmatige rapportageschema's ondersteunen consistente prestatiebewaking. Deze rapportages leveren input voor de beoordeling van strategische hypothesen door het management.

Bekijk onafhankelijke keurmerken

Onafhankelijke keurmerken bieden extra zekerheid voor beleggers bij duurzame fondsen. Een onafhankelijk Nederlands keurmerk voor écht duurzaam beleggen biedt transparantie. Het laat zien of een financieel product voldoet aan duurzaamheidscriteria. Onafhankelijke keurmerken in Nederland beoordelen of producten echt duurzaam zijn. De keurmerkenwijzer van Milieucentraal helpt u betrouwbare keurmerken te onderscheiden.

Verantwoord beleggen via zelf beleggen

Zelf beleggen betekent dat u zelfstandig uw beleggingen beheert en beslissingen neemt op de beurs. U doet zelf de aankopen en verkopen, zonder dure adviseurs. Dit geeft u volledige controle over uw eigen portefeuille en investeringen. Voor meer informatie over zelf beleggen, kunt u terecht op zelf beleggen informatie.

Met moderne beleggingsproducten kunt u eenvoudig een breed gespreide portefeuille opbouwen. Zelf beleggen is makkelijk en vereist weinig specifieke kennis. Zelfs passief beleggen, zoals het aankopen van indextrackers, kunt u zelf doen zonder uitbesteding. Dit is mogelijk als u voldoende tijd en interesse heeft.

Houd er wel rekening mee dat zelf beleggen in aandelen, fondsen of trackers een groter verliesrisico met zich meebrengt dan uitbesteden. U bent zelf verantwoordelijk voor uw keuzes. Diensten zoals die van Van Lanschot Kempen maken zelfstandig beleggen mogelijk, maar altijd voor eigen risico.

Verantwoord beleggen via beheerd beleggen

Verantwoord beleggen via beheerd beleggen houdt in dat een professionele belegger uw vermogen beheert en keuzes maakt volgens een vooraf besproken profiel. Dit is een goede optie voor beleggers die weinig tijd of zin hebben om zelf beleggingsbeslissingen te nemen. Meer over beheerd beleggen vindt u op rendementbeleggen.nl.

Een vermogensbeheerder zorgt voor de spreiding van fondsen over landen, sectoren en middelen, wat het risico op grote verliezen beperkt. U profiteert van de kennis en ervaring van professionals. Dit verkleint de kans op grote verliezen door fouten, wat minder risico geeft dan zelf beleggen.

Wat is verantwoord beleggen?

Verantwoord beleggen is een aanpak waarbij u bewuste keuzes maakt over uw investeringen. Het is een belangrijke stap naar financiële onafhankelijkheid. U moet hierbij afwegen hoeveel risico u wilt nemen. Dit bevordert uw begrip van financiële markten en helpt risico te minimaliseren door spreiding van uw portefeuille. Bewust geld beleggen beschermt tegen risico's en fraude, vooral bij betrouwbare partijen. Een zorgvuldige belegging vereist gedegen onderzoek en een helder begrip van uw risicoprofiel. Beleggen is een geschikt alternatief als u wilt dat uw geld goed en verantwoord terechtkomt. Het is een combinatie van planning en duidelijke financiële doelen.

Wat is verantwoord beleggen?

Is verantwoord beleggen minder winstgevend?

Verantwoord beleggen hoeft niet minder winstgevend te zijn. U combineert financieel rendement met een positieve impact op milieu en maatschappij. Dit kan op de lange termijn juist stabiele resultaten opleveren. De focus verschuift naar duurzame waardecreatie, wat voor veel beleggers belangrijker is dan een maximaal kortetermijnrendement.

Hoe begin je met verantwoord beleggen met weinig geld?

U begint met verantwoord beleggen met weinig geld door maandelijks kleine bedragen te investeren. Dit is een ideale startmethode voor beginnende beleggers, zelfs zonder groot vermogen. U kunt al starten met een minimaal startkapitaal vanaf $5. Begin klein met investeren in bijvoorbeeld beleggingsfondsen of ETF’s. Gebruik hiervoor betaalbare, eenvoudige opties zoals ETF's of wisselgeld beleggen. Het is belangrijk dat u alleen een bedrag investeert dat u comfortabel kunt verliezen zonder financiële schade. Verhoog uw inleg geleidelijk bij groei van inkomsten. Deze strategie maakt het mogelijk om op termijn een groot vermogen op te bouwen.

Welke risico's horen bij duurzaam beleggen?

Verantwoord beleggen kent specifieke risico's, waaronder het verlies van uw inleg, zowel gedeeltelijk als volledig. Beleggen via duurzame partijen brengt het risico van verlies van belegde spaargelden met zich mee. Investeringen in duurzame energieprojecten brengen bijvoorbeeld een risico op verlies van inleg met zich mee. Duurzaamheidsrisico's zijn investeringsrisico's die gerelateerd zijn aan milieu-, sociale en governance-aspecten (ESG). Dit omvat gebeurtenissen zoals milieuproblemen, sociale kwesties of problemen met goed bestuur. Beleggen in individuele bedrijven of sectoren via duurzame fondsen brengt het risico van klumpenrisico met zich mee. Bij duurzame obligatieleningen kunt u te maken krijgen met tegenvallende groei of inkomsten, en algemene obligatierisico's zoals beperkte verhandelbaarheid. Ook duurzame ETF's brengen het risico van verlies van inleg met zich mee.

Hoe weet je of een fonds echt maatschappelijk verantwoord is?

Om te weten of een fonds echt maatschappelijk verantwoord is, begint u met uw persoonlijke waarden en voorkeuren te identificeren. Daarna moet u de voorwaarden van het fonds diepgaand bestuderen. Doe kritisch onderzoek naar de duurzaamheidsclaims van beleggingsfondsen. Grondig onderzoek is cruciaal om de ethische praktijken van bedrijven en fondsen te beoordelen. Verifieer de authenticiteit van het ethische beleggingsfonds en controleer of de strategie overeenkomt met uw persoonlijke ethische overtuigingen. Ga na of de SRI-fondsen de gewenste sociale en ecologische criteria daadwerkelijk in acht nemen. Let op de transparantie en traceerbaarheid van het effect van het geïnvesteerde kapitaal. De filosofie van het fondshuis en het proces, samen met de toepassing van ESG-criteria, zijn hierbij belangrijke indicatoren. Duurzame beleggingsfondsen worden beoordeeld op milieubescherming, sociale aspecten en ondernemingsbestuur, en moeten rekening houden met ESG-criteria.