Wat zijn de kosten van beleggen bij Robeco?

De kosten van beleggen bij Robeco bestaan uit verschillende componenten, waaronder lopende kosten van 0,64% tot 0,70% per jaar en servicekosten van 0,56% per jaar voor bijvoorbeeld Robeco ONE. Deze kosten zijn hoger dan bij veel andere aanbieders, omdat Robeco gespecialiseerd is in actief beheerde fondsen. Daarnaast zijn er transactiekosten van toepassing, zoals 0,35% voor telefonische transacties.

Robeco hanteert diverse kostenposten die van invloed zijn op het rendement van uw beleggingen. De belangrijkste kosten zijn gerelateerd aan het beheer van de fondsen, aangezien Robeco voornamelijk actief beheerde fondsen aanbiedt. Actief beheer betekent dat fondsbeheerders proactief beslissingen nemen over de samenstelling van de portefeuille, wat hogere kosten met zich meebrengt dan passief beheerde fondsen.

De kosten van beleggen bij Robeco zijn onder te verdelen in de volgende categorieën:

• Lopende kosten (fondskosten): Deze kosten omvatten de vergoeding voor het beheer van het fonds, administratiekosten en andere operationele uitgaven. Gebaseerd op gegevens uit 2024 bedragen de lopende kosten van Robeco beleggingsfondsen gemiddeld 0,64% tot 0,70% per jaar. Dit percentage wordt jaarlijks berekend over het totale vermogen van het fonds.
• Servicekosten: Voor specifieke producten, zoals Robeco ONE, worden servicekosten in rekening gebracht. Deze bedragen 0,56% per jaar en zijn bedoeld voor de dienstverlening rondom het beleggen in de actief beheerde fondsen.
• Beheerkosten: Als vermogensbeheerder brengt Robeco beheerkosten in rekening. De lopende kosten en servicekosten zijn hier onderdelen van.
• Transactiekosten: Naast de jaarlijkse kosten kunnen er kosten ontstaan bij het aan- of verkopen van beleggingen. Voor telefonische transacties rekent Robeco bijvoorbeeld 0,35% transactiekosten.

Robeco staat bekend als iets duurder dan sommige andere fondsbrokers, juist vanwege de focus op actief beheerde fondsen. Deze hogere kosten zijn een direct gevolg van de intensievere analyse en het actieve management dat nodig is om de markt te proberen te verslaan. Voor pensioenbeleggingen rekende het Robeco pensioenbeleggingsbedrijf in 2016 jaarlijkse kosten van 1,4 procent, waarbij een hogere inleg leidde tot lagere kosten.

Rekenvoorbeeld kostenimpact:

Stel, u belegt €10.000 in een Robeco beleggingsfonds met lopende kosten van 0,68% per jaar (gebaseerd op de fondskosten per 2024). De kosten die u in dat jaar betaalt, bedragen dan €68 (0,68% van €10.000). Als u daarnaast gebruikmaakt van een product met servicekosten van 0,56% per jaar, komen daar nog eens €56 bij. De totale jaarlijkse kosten bedragen in dit geval €124, wat een directe impact heeft op het rendement van uw belegging.

Historisch gezien zijn de kosten van Robeco-fondsen in het verleden onderwerp van discussie geweest. Rond het jaar 2000 waren er in Nederland meldingen van hoge "verborgen kosten" van beleggingsfondsen, waarbij specifiek Robeco-fondsen die via Rabobank werden aangeboden, werden genoemd. Dit illustreert het belang van transparantie en inzicht in alle kostencomponenten bij beleggen.

De onderstaande tabel geeft een overzicht van de belangrijkste kostenposten: