Verwachtingen Shell-aandelen 2024
Voor Shell-aandelen zijn de meest recente analistenverwachtingen gericht op 2025, niet op 2024. In juni 2025 voorspelden 23 analisten een gemiddeld koersdoel van 33,67 EUR voor Shell plc. In maart 2025 verwachtten analisten een koersstijging van 14% naar 36,58 EUR, terwijl een andere prognose uit mei 2025 een stijging van 20% naar 35,08 EUR voorzag. Jefferies analisten zagen in 2025 een stijging van 33% vanaf 2.481,50 GBX. Barclays verwachtte in maart 2025 zelfs een waardestijging van 45% vanaf 2.765,00 GBX. UBS analisten voorspelden in januari 2025 een koersstijging van 18% vanaf 2.663,00 GBX voor Shell plc aandelen. Ook RBC analisten verwachtten in januari 2025 een stijging van 34% vanaf 2.617,00 GBX. Andere gemiddelde analistenverwachtingen voor 2025 lagen op 9% stijging naar 37,08 EUR of 17% stijging naar 36,58 EUR.
Directe koersverwachting voor Shell in 2024
Directe koersverwachtingen voor Shell in 2024 zijn niet specifiek vastgesteld in de beschikbare analistenrapporten. Deze rapporten richten zich voornamelijk op het jaar 2025. Analisten verwachten voor Shell plc aandelen in juni 2025 een gemiddelde koersstijging van 13% naar 33,67 EUR. Andere prognoses voor 2025 laten een verwachte stijging van 20% naar 35,08 EUR zien (mei 2025). Ook een stijging van 14% naar 36,58 EUR werd in maart 2025 verwacht. UBS analisten voorspelden in januari 2025 een koersstijging van 18% voor Shell plc aandelen. Jefferies analisten zagen een potentiële stijging van 33% vanaf 2.481,50 GBX. HSBC analisten verwachtten in maart 2025 een koersstijging van 14% vanaf 2741.00 GBX. Een andere gemiddelde verwachting voor 2025 was een stijging van 17% naar 36,58 EUR. Ook een stijging van 9% naar 37,08 EUR is genoemd. Deze prognoses geven een beeld van de bredere marktverwachtingen voor de nabije toekomst.
Wat bepaalt de koers van Shell-aandelen in 2024?
De koers van Shell-aandelen in 2024 is niet met zekerheid te voorspellen. Er heerst onzekerheid over het koersverloop, waardoor een betrouwbare koersverwachting voor 2024 moeilijk te formuleren is. Dit komt doordat de aandelenkoers van Shell afhangt van veel factoren. Deze onzekerheid maakt het lastig om een concrete voorspelling te doen.
Olie- en gasprijzen
De olie- en gasprijzen kenden in de eerste week van 2024 een stijging door zorgen over het Midden-Oosten en winterweer. In financiële juli 2024 stegen de olieprijzen verder, met WTI op $74,78 en Brent op $77,73 per vat. Desondanks zijn de prijzen drastisch gedaald vanaf de zomer van 2023 tot 2024. Eind 2022 en in februari 2023 daalden de prijzen al hard, ondanks eerdere tekorten door de aanleg van voorraden. Eerder, vanaf februari 2022, stegen de prijzen explosief door de Russische invasie in Oekraïne. Deze prijsstijgingen in 2021-2022 brachten de olie- en aardgasprijzen medio 2022 op niveaus vergelijkbaar met 2008. Voor 2025 wordt een daling verwacht van ruwe olie- en olieproductprijzen, dankzij een toename van 4 miljoen vaten per dag in de productie van OPEC+ en niet-OPEC landen.
Dollar versus euro
De wisselkoers tussen de dollar en de euro kent door de jaren heen schommelingen. Op 8 januari 2025 stond de eurokoers op 1,034 dollar per euro, en een dag later, op 9 januari 2025, was dit 1,029 dollar. Terugkijkend naar 14 oktober 2024, was de koers 1,093 dollar per euro. Eind 2023 noteerde de euro-dollar koers ongeveer 1,10 dollar per euro, terwijl deze eind derde kwartaal van dat jaar rond de 1,06 dollar per euro lag. In het eerste en tweede kwartaal van 2023 bedroeg de EUR/USD koers circa 1,09 en 1,06 dollar per euro. Ook in het derde kwartaal van 2023 bleef de koers rond de 1,06 dollar per euro. Historisch gezien steeg de dollar in april 2019 ten opzichte van de euro naar 1,1150 dollar per euro, en op 8 december 2009 werd de dollar zelfs sterker gewaardeerd met 1,47 dollar per euro.
Kwartaalcijfers en winstontwikkeling
Kwartaalcijfers en winstontwikkeling geven investeerders inzicht in de financiële gezondheid van een bedrijf. Winstmededelingen tonen elk kwartaal de winst, omzet en uitgaven. Deze kwartaalrapportages bevatten vaak prognoses voor toekomstige resultaten, wat essentieel is voor de verwachtingen van Shell-aandelen in 2024. Kwartaalcijfers hebben een significante invloed op de beweging van aandelenkoersen, vooral tijdens het resultaten-seizoen. Voor het eerste kwartaal van 2024 was de geprojecteerde winstgroei over alle sectoren 13 procent. De winst per aandeel (EPS) groei wordt voor het tweede opeenvolgende kwartaal positief verwacht. Over het algemeen blijven de winstcijfers in het eerste kwartaal van 2024 gezond.
Shells aandeleninkoop en dividendbeleid
Shell versterkt het aandeelhoudersrendement via dividenden en aandeleninkoop. Vanaf maart 2025 hanteert Shell Plc een dividendbeleid met een uitkeringsratio van 40 tot 50 procent van de operationele kasstroom. Dit percentage is verhoogd; in 2023 besteedde Shell 30 tot 40 procent van de operationele cashflow aan dividend en aandeleninkoop. Het dividendbeleid combineert dividendrendement met de inkoop van eigen aandelen, wat per maart 2025 een rendement van ongeveer 11 procent oplevert. Shell verhoogt de aandeelhouderswaarde door forse aandeleninkopen, dividendgroei en stijgende kasstromen. Het aandeelhoudersbeleid bleef ruimhartig van het eerste kwartaal van 2021 tot het eerste kwartaal van 2025. Dit verbeterde rendement beïnvloedt ook investeringen en kosten. Shell verhoogt continu het dividend.
Hoeveel miljard dollar Shell aan aandelen inkopen kan doen
Shell is van plan om eigen aandelen in te kopen voor 3,5 miljard dollar. Dit gebeurt in 2024 en is gepland voor het komende kwartaal na 5 november 2024. De jaarlijkse algemene vergadering van 2024 keurde een limiet goed van 320 miljoen gewone aandelen voor terugkoop. Shell Plc voert in het eerste kwartaal van 2025 een aandeleninkoop uit van 3,5 miljard USD. Dit is het veertiende achtereenvolgende kwartaal dat Shell buybacks uitvoert. De aankondiging hiervan was op 2 mei 2025. Tot begin mei 2025 heeft Shell Plc vijftien kwartalen op rij eigen aandelen teruggekocht voor 3,5 miljard USD. De aandeleninkoop van 3,5 miljard US dollar omvat het laatste en de twee voorgaande kwartalen van 2025.
Wat het dividend in euro betekent voor beleggers
Dividend is een uitkering die Europese aandelen aan hun aandeelhouders betalen. Als eigenaar van het bedrijf profiteert u van deze dividenduitkeringen. U kunt ontvangen dividend inzetten als investering. Het is aan te raden om dividenduitkeringen te herbeleggen in extra aandelen voor hogere rendementen. Een investering van €10.000 kan jaarlijks €400 passief inkomen opleveren, bij een gemiddeld dividendrendement van 4%. Koopt u een aandeel van €1.000 dat jaarlijks €60 dividend uitkeert? Dan ontvangt u een jaarlijks dividendrendement van 6%. Dit rendement berekent u door het dividend te delen door de aankoopprijs.
Waarom het inkoopprogramma de koers kan ondersteunen
Een inkoopprogramma kan de aandelenkoers ondersteunen doordat het de vraag naar aandelen verhoogt. Deze toegenomen vraag leidt direct tot een stijging van de beurskoers. Grote bedrijven zetten deze programma's in om hun aandelenkoersen te verbeteren. Ook belonen zij hiermee beleggers voor hun geduld. Zo bieden aandeleninkoopprogramma's concrete ondersteuning aan de koers van de bedrijven.
Shell ten opzichte van andere olie-aandelen
Het aandeel Shell wordt als duur gewaardeerd, zeker vergeleken met eerdere topprijzen in de olie- en gasmarkt. In 2025 daalde de prijs van het aandeel Shell jaar-tot-nu-toe met 13 procent, mede door een daling van de Brent ruwe olieprijs. Ook in de voorbije week verloor het aandeel 9,2 procent aan waarde. Eerder, in augustus 2023, leverde het aandeel nog een koerswinst van 3,1 procent op. Shell verhoogt het aandeelhoudersrendement door prioriteit te geven aan olie- en gasproductie, een strategie die aandeelhouders in mei 2022 al deed profiteren van hoge olie- en gasprijzen. Toch ziet JPMorgan Cazenove potentieel voor een koersstijging van 22,65 procent. Beleggers Belangen geeft per 5 mei 2025 een koopadvies voor het aandeel Shell.
Vergelijking met Amerikaanse oliebedrijven
Amerikaanse oliebedrijven hanteren een duidelijke strategie die zich richt op de kern van hun fossiele activiteiten. Ze investeren sterk in fossiele grondstoffen en gebruiken overnames om hun kostprijs te verlagen. Grote spelers zoals ExxonMobil en Chevron vergroten hun invloed in de olie-industrie door fusies en overnames, vooral in 2023 en 2024. Vanaf 2025 zetten Amerikaanse olieconcerns vol in op het leegpompen van fossiele bronnen, met de slogan
Risico's voor Shell in 2024
De bedrijfsvoering van Shell in 2024 staat bloot aan verschillende risico's. Pandemieën, regionale conflicten zoals de oorlog in Oekraïne en het Midden-Oosten, en cyberincidenten kunnen de resultaten beïnvloeden. Ook valutaschommelingen en de uitkomsten van boringen en productie zijn van invloed. Prijsfluctuaties van ruwe olie en aardgas kunnen de bedrijfsresultaten materieel doen verschillen. Daarnaast zijn er risico's bij het zakendoen in ontwikkelingslanden en landen onder sancties, en bij het succesvol afronden van overnames. Shell's Form 20-F voor 2024 beschrijft aanvullende risicofactoren die vooruitziende verklaringen beïnvloeden.
Gevoeligheid voor een dalende olieprijs
Een dalende olieprijs kan de aandelen van oliebedrijven, zoals Shell, flink onder druk zetten. Dit leidt tot een waardevermindering en neerwaartse druk op de beurskoersen. Zo kregen financiële markten in oktober 2023 te maken met dalende beurskoersen door een dalende olieprijs. Beurzen kunnen in het algemeen last krijgen van een dalende olieprijs. Volgens JPMorgan wakkerde een dalende olieprijs in mei 2024 de recessievrees aan. Deze dalingen komen vaak door bezorgdheid van investeerders over hogere rentes en een mogelijke economische vertraging, of een verzwakkende wereldeconomie. Een aanhoudende daling van de olieprijs, zoals in januari 2016, vergroot de risicoaversie onder beleggers. Dit kan leiden tot negatieve bedrijfsimpacten, zoals ontslaggolven en dalende winsten, zoals de olie-industrie ervoer tussen 2014 en 2016. De kostenstructuur van oliebedrijven, inclusief exploratie, productie en raffinage, is gevoelig voor marktschommelingen en wordt verder beïnvloed door factoren zoals geopolitieke stabiliteit en technologische vooruitgang.
Invloed van regelgeving en energietransitie
De energietransitie heeft een diepgaande impact op regelgeving en compliance, waarbij overheden een belangrijke factor zijn. Hun beleid beïnvloedt sectoren en beleggers, wat risico's met zich meebrengt. Regelgevende instanties stimuleren de adoptie van hernieuwbare energie met versnellingsmechanismen. De aanwezigheid van juridische kaders in de EU en Nederland beïnvloedt het investeringsklimaat en de concurrentieomgeving. Energiewetgeving in Nederland en de EU bevordert de transitie naar duurzame energie. Het energietransitieproces wordt beïnvloed door beleid, wetten, regels, gedrag en meningen van belanghebbenden. Dit vereist voldoende regelgevingen en beleidsmaatregelen. Ook milieu- en sociale aspecten worden steeds relevanter bij investeringen in de energietransitie.
Veelgestelde vragen
Veelgestelde vragen helpen u snel antwoorden te vinden. Door deze vragen te beantwoorden, voorkomen we teleurstelling en bieden we duidelijke informatie. Dit artikel behandelt de meest voorkomende vragen over de verwachtingen van Shell-aandelen in 2024. U vindt hier specifieke details over de koers, risico's en het dividendbeleid. Zo krijgt u een compleet beeld van de situatie.
Wat is de lange termijn verwachting voor Shell-aandelen?
De lange termijn verwachting voor Shell-aandelen richt zich op groeiende cashflow en winst. Voor de komende jaren wordt een jaarwinst per aandeel van €4,25 verwacht. Shell's LNG-projecten dragen hieraan bij met een geschat rendement van 14 tot 18 procent. Voor 2025 wordt de winst per aandeel van Shell Plc voorspeld op 3,60 USD, inclusief belasting. Het aandeel Shell wordt momenteel als duur gewaardeerd voor de korte termijn. Toch wijzen de projecties op een positieve ontwikkeling op langere termijn.
Wat gaat het aandeel Shell doen?
Voor het aandeel Shell zijn de verwachtingen gemengd, maar analisten zien potentieel. In 2024 had het aandeel een koerspotentieel van 22,84 procent. Het steeg in maart 2024 met 6,9 procent in waarde. Echter, in november 2024 is een waarschijnlijke daling van 0,3 procent voorzien door zachte vraag naar olie. Ook daalde het aandeel op 27 september 2024 met 4,3 procent. Voor 2025 verwachten analisten een koersstijging van 13 tot 20 procent, met eindkoersen tussen 33,67 EUR en 36,58 EUR. Beleggers Belangen adviseert zelfs om het aandeel te kopen. Daarnaast leveren Shell-aandelen een dividendrendement van 4 procent per jaar.