Welke sectoren doen het goed op de beurs?
De sectoren die historisch gezien goed presteren op de beurs en recentelijk sterke rendementen lieten zien, zijn voornamelijk defensieve en inkomen-gerichte sectoren. Maar liefst 17 van de 20 best presterende sectoren behaalden tussen mei en oktober van 2004 tot 2023 totale rendementen boven de 10,00 procent. Dit omvat onder meer nutsbedrijven, vastgoed, gezondheidszorg en basisconsumptiegoederen, die stabiliteit bieden in diverse marktomstandigheden.
Defensieve sectoren, zoals de gezondheidszorg en consumentengoederen, hebben in het derde kwartaal van 2024 goede prestaties getoond. De gezondheidszorgsector presteerde zelfs goed ondanks economische onzekerheid, wat de status als defensieve belegging bevestigt. Deze sectoren zijn minder cyclisch dan andere en kunnen beleggers betere prestaties bieden in volatiele markten. Naast gezondheidszorg en basisconsumptiegoederen vallen ook nutsbedrijven onder deze categorie van defensieve sectoren.
Een andere categorie die goede resultaten levert, zijn de zogenoemde 'value investing' sectoren. Deze sectoren kenmerken zich door waarderingen die aantrekkelijk zijn voor beleggers die zoeken naar ondergewaardeerde activa. Voorbeelden hiervan zijn de bankensector, de telecommunicatiesector en nutsbedrijven. Deze sectoren worden beschouwd als traditionele value-sectoren vanwege hun stabiele kasstromen en vaak hogere dividenduitkeringen.
Om de potentiële impact van beleggen in goed presterende sectoren te illustreren, nemen we een rekenvoorbeeld. Stel, u investeerde aan het begin van een periode €10.000 in een van de best presterende sectoren die een rendement van 10,00 procent behaalde, zoals de gezondheidszorg. Na één jaar zou uw initiële investering dan €10.000 (1 + 0,10) = €11.000 waard zijn. Dit betekent een winst van €1.000 op uw inleg. Als de sector zelfs een hoger rendement haalde, bijvoorbeeld 12,50 procent, dan zou uw investering €10.000 (1 + 0,125) = €11.250 waard zijn, wat neerkomt op €1.250 winst. Dit toont aan hoe zelfs een bescheiden percentage een significant verschil kan maken op uw vermogen.
De keuze voor een sector kan afhangen van de marktomstandigheden en uw beleggingsdoelen. Een vergelijking tussen defensieve en meer cyclische sectoren kan dit verduidelijken:
- Defensieve sectoren (bijv. gezondheidszorg, nutsbedrijven, basisconsumptiegoederen): Deze sectoren presteren doorgaans stabieler, ook in tijden van economische neergang of volatiliteit. Mensen blijven bijvoorbeeld medicijnen nodig hebben en energie verbruiken, ongeacht de economie. Dit maakt ze aantrekkelijk voor beleggers die op zoek zijn naar stabiliteit en inkomsten.
- Cyclische sectoren (bijv. industrie, niet-basisconsumptiegoederen): Deze sectoren zijn gevoeliger voor economische schommelingen. Ze presteren vaak sterk tijdens economische groei, maar kunnen aanzienlijk dalen tijdens recessies. Beleggers die een hoger risico willen nemen voor potentieel hogere rendementen, kiezen vaker voor cyclische sectoren.
De consistentie van defensieve en inkomen-gerichte sectoren over een langere periode, zoals de rendementen tussen 2004 en 2023 aantonen, maakt ze tot een interessante overweging voor beleggers die op zoek zijn naar een veerkrachtige portefeuille. Voor meer diepgaande informatie over sectorbeleggen, lees hier verder.