Hoeveel moet je betalen als je aandelen verkoopt?

Bij de verkoop van aandelen betaalt u in Nederland voornamelijk belasting in Box 2 van de inkomstenbelasting, mits u een aanmerkelijk belang heeft. Voor 2026 gelden hiervoor twee schijven: 24,5% over de eerste €68.843 winst en 31% over het meerdere. Daarnaast betaalt u transactiekosten aan uw broker of bank, waarvan de hoogte afhangt van de aanbieder en de omvang van de transactie.

De belastingheffing bij de verkoop van aandelen hangt af van uw situatie als aandeelhouder. De hoofdregel is dat winst uit de verkoop van aandelen wordt belast in Box 2 van de inkomstenbelasting, maar dit geldt alleen als u een 'aanmerkelijk belang' heeft. U heeft een aanmerkelijk belang als u, alleen of samen met uw fiscale partner, minimaal 5% van de aandelen in een vennootschap bezit. Het voordeel dat u realiseert bij de verkoop van deze aandelen wordt dan opgeteld bij uw inkomen in Box 2.

De winst bij de verkoop van aandelen wordt berekend als het verschil tussen de verkoopprijs en de oorspronkelijke aankoopprijs (ook wel verkrijgingsprijs genoemd) van de aandelen. Dit voordeel wordt vervolgens belast volgens de geldende Box 2-tarieven. Voor het jaar 2026 zijn de tarieven als volgt:

• Over het inkomen tot en met € 68.843 betaalt u 24,5% belasting.
• Over het inkomen boven € 68.843 betaalt u 31% belasting.

Voor fiscale partners geldt een gezamenlijke drempel van € 137.686 voor de eerste schijf van 24,5%.

Rekenvoorbeeld Box 2 belasting in 2026

Stel, u verkoopt in 2026 uw aandelenpakket, waarin u een aanmerkelijk belang heeft, voor € 250.000. De oorspronkelijke aankoopprijs van deze aandelen was € 100.000. Uw belastbare winst bedraagt dan € 250.000 - € 100.000 = € 150.000.

De berekening van de Box 2 belasting is dan als volgt:

• Over de eerste € 68.843 winst betaalt u 24,5%: € 68.843 0,245 = € 16.866,54.
• Het resterende deel van de winst is € 150.000 - € 68.843 = € 81.157.
• Over dit resterende deel betaalt u 31%: € 81.157 0,31 = € 25.158,67.

De totale Box 2 belasting die u in dit voorbeeld betaalt, is € 16.866,54 + € 25.158,67 = € 42.025,21.

Een belangrijke uitzondering op deze directe belastingheffing in Box 2 doet zich voor wanneer de aandelen niet direct door een privépersoon, maar door een holding-BV worden verkocht. Als een holding-BV aandelen in een werk-BV verkoopt waarin zij een belang van ten minste 5% heeft, wordt het voordeel uit deze verkoop onder de deelnemingsvrijstelling doorgaans niet belast. Dit kan leiden tot uitstel van belastingheffing in Box 2, aangezien de winst binnen de holding blijft en pas belast wordt wanneer deze als dividend aan de privépersoon wordt uitgekeerd.

Naast de inkomstenbelasting in Box 2, dient u ook rekening te houden met transactiekosten. Deze kosten worden in rekening gebracht door de bank of broker waar u uw aandelen aanhoudt en verkoopt. De hoogte van deze kosten varieert sterk per aanbieder en kan bestaan uit vaste bedragen per transactie, een percentage van de transactiewaarde, of een combinatie hiervan. Het is raadzaam om de tarieven van uw broker te controleren voordat u aandelen verkoopt.