Japanse aandelen kopen

Japanse aandelen kopen biedt nu een aantrekkelijke investeringsmogelijkheid. De Japanse aandelenmarkt wordt als ondergewaardeerd beschouwd en biedt een mooi koopmoment. Dit komt door economische groei, aanstaande Quantitative Easing en een korting van 50% op berekende waarderingen. Positieve argumenten voor aankoop stapelen zich op. In dit artikel leest u hoe u Japanse aandelen kunt kopen en welke mogelijkheden er zijn.

Wat zijn Japanse aandelen en waarom beleggen in Japan?

Japanse aandelen zijn effecten van bedrijven die genoteerd staan aan de Japanse beurs, zoals de Tokyo Stock Exchange. Voor een belegger die op zoek is naar diversificatie, kan Japanse aandelen kopen aantrekkelijk zijn. De markt is relatief goedkoop en er is sprake van economische groei, mede door aanstaande Quantitative Easing van de Japanse centrale bank. Japan biedt als beleggingsland veel potentie en groei. De Japanse aandelenmarkt, de op twee na grootste ter wereld, bevat veel interessante en stabiel groeiende bedrijven die wereldwijd opereren.

De vooruitzichten zijn positief door goede marktomstandigheden. De Japanse aandelenmarkt heeft de afgelopen tien jaar een sterke opleving doorgemaakt, dankzij lage startwaarderingen, verbeterde winstgevendheid en stijgende aandeelhoudersrendementen. Nieuwe transparantie- en verantwoordingspraktijken bieden beleggers de kans op langdurige waarderingstoename en waardecreatie. Dit betekent dat beleggers nu toegang krijgen tot toonaangevende Japanse bedrijven en kunnen deelnemen aan een markt die steeds beter aansluit bij wereldwijde normen. Vooral kleine beursgenoteerde bedrijven bieden potentieel voor waardegroei.

Hoe koop je Japanse aandelen stap voor stap?

U kunt Japanse aandelen kopen door een aantal stappen te doorlopen. Dit begint met het openen van een beleggingsrekening en het kiezen van een geschikte aanbieder. Daarna zoekt u de gewenste aandelen of ETF's en plaatst u uw order.

Open een beleggingsrekening

Een beleggingsrekening openen is de eerste stap om Japanse aandelen te kopen. Elke belegger die aandelen koopt, moet een beleggingsrekening openen. Dit kan meestal eenvoudig en online bij een betrouwbare online broker of investeringsplatform. U kunt kiezen voor een online broker, een beleggingsfondsaccount of een robo-adviseur. Betrouwbare brokers zoals DEGIRO of eToro bieden deze mogelijkheid. U volgt de instructies van het platform, koppelt uw bankrekening en doet een storting. U kunt dit doen bij een bank of een broker, zelfs als u met kleine bedragen wilt beginnen. U kunt kiezen voor een persoonlijke of gezamenlijke beleggingsrekening, afhankelijk van uw financiële doelen.

Kies een beurs of broker

Om Japanse aandelen te kopen, kiest u een geschikte beurs of broker. Elke belegger in de aandelenmarkt moet een broker selecteren die aansluit bij de eigen behoeften en het budget. Uw beleggersstrategie beïnvloedt deze keuze voor de juiste broker. Beleggen in aandelen via de beurs vergt het kiezen van een online broker. Een geïnteresseerde belegger selecteert een firma of broker voor handelsdiensten. Een belegger die aandelen wil kopen, moet eerst een goede online broker kiezen. Beginnende aandelenbeleggers kiezen ook een broker die past bij hun wensen. De keuze voor een geschikte broker is essentieel voor beleggers in aandelen.

Zoek het juiste aandeel of de juiste ETF

Om het juiste aandeel of de juiste ETF te vinden, start u met het kiezen van een passende index. U moet bepalen welke index het beste weerspiegelt waar u wilt investeren. De selectie van ETF's hangt af van uw beleggingshorizon, beleggingsdoel, risicotolerantie, manager kwaliteit en prijs. Het is essentieel om een ETF te vinden die de gekozen index nauwkeurig volgt. Online zoekfuncties en beleggingsgidsen kunnen u helpen bij deze selectie. Deze hulpmiddelen vergemakkelijken het vinden van geschikte ETF's voor uw beleggingsdoelen.

Plaats je order

Een order plaatsen voor Japanse aandelen doet u eenvoudig via uw broker. Bij DEGIRO drukt u op de blauwe knop 'PLAATS ORDER' om uw transactie uit te voeren. Voor specifieke aankooporders gebruikt u de 'KOOP' knop. Als u een limit order plaatst, bevestigt u deze door te klikken op 'order in markt geplaatst' in het bevestigingsscherm. Het plaatsen van orders bij DEGIRO is makkelijk. Na het plaatsen van uw order kunt u de status volgen in de 'Orders' sectie van de website.

Japanse aandelen kopen via ETF's of losse aandelen

U kunt Japanse aandelen kopen via individuele aandelen of door te beleggen in Japanse aandelen ETF's. ETF's bieden een vereenvoudigde manier om toegang te krijgen tot de Japanse markt en het potentieel van Japan te benutten. Er zijn aanzienlijke aantallen Japanse ETF's beschikbaar, waaronder opties voor brede spreiding en valutarisico afdekking.

Losse Japanse aandelen

Losse Japanse aandelen bieden specifieke kansen voor beleggers. De Japanse aandelenmarkt wordt als ondergewaardeerd beschouwd, wat een beleggingskans creëert. Japanse aandelen zijn relatief laag gewaardeerd; de markt wordt tegen een laag niveau verkocht. Recente koersdalingen maken deze aandelen nog interessanter. De markt kende de afgelopen tien jaar een sterke opleving door lage startwaarderingen, verbeterde winstgevendheid en stijgende aandeelhoudersrendementen. Zo steeg de markt met 25 procent in de zes maanden voor 18 maart 2024. In 2023 was er een stijging van 13 procent, ondanks een daling van 11 procent in 2022. Dit biedt waardebeleggers de kans om koopjes te vinden in onbeminde Japanse aandelen.

Japanse ETF's

Japanse ETF's zijn beursgenoteerde indexfondsen die investeren in verschillende Japanse aandelen. Deze fondsen bieden beleggers een vereenvoudigde toegang tot de Japanse aandelenmarkt, waardoor u kunt profiteren van de dynamiek en het groeipotentieel van de Japanse economie. Er zijn 32 Japan-ETF's beschikbaar, aangeboden door 10 verschillende aanbieders. De jaarlijkse beheerkosten (TER) liggen tussen 0,05% en 0,51% per jaar. Houd rekening met marktspecifieke risico's en beperkte geografische diversificatie, omdat deze ETF's exclusief in Japanse bedrijven beleggen. Er zijn ook 10 duurzame Japan-ETF's beschikbaar.

Nikkei 225 als index

De Nikkei 225® is een Japanse aandelenindex die 225 bedrijven omvat. Het is een prijsgewogen gemiddelde van 225 topbedrijven genoteerd aan de Tokyo Stock Exchange, First Section. Deze index vertegenwoordigt de grootste Japanse beursgenoteerde bedrijven en dient als belangrijke graadmeter voor de Japanse aandelenmarkt. Je gebruikt de Nikkei 225 als referentiepunt om de ontwikkelingen in de Japanse economie te volgen. Het ticker symbool voor deze beursindex is NK225.

Kosten, tarieven en valutarisico bij Japan beleggen

Bij het beleggen in Japanse aandelen krijgt u te maken met verschillende kosten en risico's. Denk hierbij aan transactiekosten en de jaarlijkse beheerkosten van ETF's, die variëren tussen 0,05% en 0,64% per jaar. Japan-ETF beleggingen brengen ook valutarisico met zich mee, vooral door de Japanse yen, en zijn onderhevig aan marktspecifieke risico's. Dit valutarisico kunt u deels afdekken met speciale, valutagerelateerde ETF's, waarvan er in Japan twaalf beschikbaar zijn. Een stijgende yen kan de belangstelling van beleggers temperen, terwijl een sterk gedaalde yen juist een reden kan zijn om niet af te dekken.

Transactiekosten en servicekosten

Transactiekosten en servicekosten zijn belangrijke kostenposten bij het beleggen in Japanse aandelen. Je betaalt transactiekosten voor elke koop- of verkooptransactie die je uitvoert. Deze kosten kunnen een vast bedrag per transactie zijn, of een percentage van het belegde bedrag. Soms zijn het vaste kosten, soms variabele kosten. Servicekosten, ook wel factuurkosten genoemd, betaal je voor het bewaren van je portefeuille. Ze dienen als vergoeding voor administratieve taken en het faciliteren van financiële transacties, inclusief commissies en prijsverschillen. De exacte hoogte van deze kosten verschilt per broker, dus vergelijk goed voordat je een keuze maakt.

Valutarisico door de yen

Valutarisico door de yen betekent dat de wisselkoers van de Japanse yen (JPY) invloed heeft op de waarde van uw Japanse aandelen. De yen wordt vaak gezien als een veilige valuta; beleggers zoeken deze op bij onzekerheid. Een sterke stijging van de yen kan de Japanse economie en aandelenmarkt negatief beïnvloeden. Zo vergroot dit de neerwaartse risico's voor Japanse aandelen. Recentelijk is de yen gedaald door hogere risicobereidheid. Toch verwacht men een verdere waardestijging op korte termijn vanaf maart 2025. Een plotselinge ommekeer van de yen kan komen door een zwakkere Amerikaanse dollar of directe interventie. Beleggingen in Japanse aandelen met een sterk gedaalde yen hoeven het huidige valutarisico niet af te dekken.

Belasting en dividendbronheffing

Bij het kopen van Japanse aandelen krijgt u te maken met belasting en dividendbronheffing. Bronheffing op dividend is een belasting die direct wordt ingehouden op de dividenduitkering aan aandeelhouders. Deze buitenlandse bronbelasting wordt automatisch ingehouden bij de uitbetaling van dividend. Een buitenlands bedrijf dat dividend uitkeert, betaalt deze roerende voorheffing aan zijn eigen bronland. Het land waar het bedrijf de dividenduitkering doet, houdt deze bronbelasting in. Er bestaan verrekeningsmogelijkheden tussen dividendbelasting en bronbelasting om dubbele heffingen te voorkomen. Als de dividendbelasting niet verrekenbaar is, betaalt de ontvanger van de dividenden deze als eindheffing.

Welke Japanse bedrijven en sectoren zijn interessant?

Wanneer u Japanse aandelen wilt kopen, zijn er diverse sectoren die de aandacht trekken. Denk hierbij aan de technologie- en robotica-industrie, de auto-industrie, en bedrijven in consumentengoederen en defensieve sectoren. Deze gebieden bieden elk unieke kansen voor beleggers.

Technologie en robotica

De Japanse technologie- en robotica-industrie is een belangrijke sector. Japan staat wereldwijd bekend om zijn innovatie in deze gebieden. Bedrijven hierin kunnen interessante groeikansen bieden voor beleggers in Japanse aandelen. Het is wel belangrijk om zelf goed onderzoek te doen naar specifieke bedrijven en hun prestaties.

Auto-industrie en industrie

De auto-industrie ondergaat een totale transformatie, van mechanische motoren naar softwaregedefinieerde elektrische voertuigen. Deze sector omvat niet alleen autofabrikanten, maar ook toeleveranciers en technologiebedrijven die zich richten op elektromobiliteit. De industrie bestaat uit vier basisgebieden: leveranciers van onderdelen, OEM's die voertuigen bouwen, bedrijven die voertuigen naar dealers verzenden en autodealers. Wereldwijd zet de automobielindustrie nieuwe standaarden in het ontwerp en de ontwikkeling van producten en fabricagemodellen. De sector wordt beïnvloed door nieuwe vormen van mobiliteit, zoals autonoom rijden en verbonden auto's. Maar deze veranderingen brengen ook uitdagingen met zich mee, zoals grote investeringen in elektrische en zelfrijdende auto's die de winstmarges onder druk zetten. De tech-industrie ziet hierin juist kansen, vooral in de ontwikkeling van zelfrijdende auto's. Deze sector is dus volop in beweging en biedt kansen voor beleggers die willen inspelen op deze veranderingen.

Consumentengoederen en defensieve bedrijven

De sector van consumentengoederen en defensieve bedrijven omvat ondernemingen die producten met een relatief inelastische vraag produceren, zoals de voedingsindustrie en drankenfabrikanten. Deze bedrijven zijn gemiddeld minder gevoelig voor economische ontwikkelingen, omdat consumenten hun essentiële producten en diensten ook bij economische neergang blijven afnemen. Defensieve aandelen, waaronder supermarkten en de consumentenbasisgoederen-sector, brengen hierdoor een lager risico met zich mee. Ondernemingen met een 'stable moat' in deze defensieve consumentengoederen sector beschikken over structurele voordelen in hun aanvoer- en distributieketen en voldoende middelen om hun merk uit te bouwen. Hun concurrentievoorsprong komt vaak voort uit expansieve schaalvoordelen en solide merkenportefeuilles, wat hen prijsstellingsmacht geeft om lage volumegroei te weerstaan. Deze defensieve consumentenbedrijven hebben ook minder risico onder handelstarieven en zijn recessiebestendig, wat ze interessant maakt voor u als u Japanse aandelen koopt.

Beste brokers en beurzen voor Japanse aandelen

Welke broker of beurs het beste past om Japanse aandelen te kopen, hangt af van uw persoonlijke situatie en beleggingsdoelen. U kunt kiezen tussen online brokers, traditionele banken of direct toegang tot de beurs in Tokio.

DEGIRO en flatexDEGIRO Bank

DEGIRO en flatexDEGIRO Bank zijn namen die u tegenkomt als u een broker zoekt voor het kopen van Japanse aandelen. Welke broker het beste bij u past, hangt af van uw persoonlijke voorkeuren en beleggingsstrategie. Voor actuele voorwaarden, kosten en het aanbod van Japanse aandelen is het raadzaam de websites van deze aanbieders zelf te raadplegen. Vergelijk altijd de mogelijkheden voordat u een keuze maakt.

Bank of andere broker

U kunt Japanse aandelen kopen via een bank of een gespecialiseerde broker. Een vergelijking is gemaakt tussen brokers zoals Interactive Brokers (IBKR), EasyBroker, Lynx en Todays, en banken zoals ABN AMRO en Rabobank. Beleggers in financiële markten kunnen ook een rekening gebruiken bij andere brokers. Binck is bijvoorbeeld een ETF broker. Als u ontevreden bent over Saxo, kunt u overstappen naar broker IBKR.

Toegang tot de beurs in Tokio

De beurs in Tokio, de Tokyo Stock Exchange, is van maandag tot en met vrijdag geopend van 09:00 uur tot 15:00 uur lokale tijd. Omgerekend naar Nederlandse tijd betekent dit dat u tussen 02:00 uur en 08:00 uur kunt handelen. Let op de lunchpauze, want de handel ligt stil van 11:30 uur tot 12:30 uur Japanse tijd.

Wat is de beste Japanse ETF?

De beste Japanse ETF kiezen hangt af van uw beleggingsstrategie. Er is een groot aanbod van Japanse ETF's, die blootstelling bieden aan de Japanse aandelenmarkt. Let goed op de kostenstructuur, want de totale jaarlijkse beheerkosten (TER) liggen tussen 0,05% en 0,51% per jaar. Duurzame Japanse ETF's, die filteren op duurzaamheidscriteria, hebben een TER van 0,15% tot 0,25% per 2024. Deze ETF's kunnen hogere potentiële rendementen bieden door hun kostenefficiëntie. Zo behaalde een Japanse aandelen ETF in 2023 een rendement van 28,76%, en een duurzame variant toonde over vijf jaar een rendement van +28,88% per 2024. De Japanse aandelenmarkt kent 7 investeerbare indices, die door 27 ETF's worden gevolgd.

Waarom koopt Warren Buffett Japanse aandelen?

Warren Buffett koopt Japanse aandelen omdat hij de Japanse aandelenmarkt benadrukt en waarde zag in lage aandelenprijzen. Hij was verbaasd over de lage aandelenprijzen van Japanse bedrijven. Sinds 2019 is zijn bewondering voor de vijf Japanse bedrijven voortdurend gegroeid. Buffett zag bijvoorbeeld waarde in ITOCHU, mede door de lage aandelenprijzen en financiële gegevens. Berkshire Hathaway werd aandeelhouder van Japanse fysieke grondstoffenhandelaren vanwege hun sterke marktpositie en zeer lage aandelenwaarderingen. Vóór 2020 handelden deze vijf grote handelsbedrijven onder hun boekwaarde. Berkshire Hathaway kocht in augustus 2020 aandelen van de vijf belangrijkste Japanse handelsbedrijven, waaronder Mitsui. In februari 2025 sprak Buffett zijn bewondering uit voor Itochu en Mitsubishi.

Wat zijn de 10 beste Japanse bedrijven om in te investeren?

Een lijst van de 10 beste Japanse bedrijven om in te investeren is niet zomaar te geven. Welke bedrijven het beste zijn, hangt af van uw persoonlijke beleggingsstrategie en risicobereidheid. U kunt zelf onderzoek doen naar bedrijven in sectoren zoals technologie, robotica, de auto-industrie of consumentengoederen. Een financieel adviseur kan u helpen bij het maken van een keuze die past bij uw doelen.

Kun je Japanse aandelen kopen via een Nederlandse bank?

Ja, u kunt Japanse aandelen kopen via een Nederlandse bank. Duurzame Japan-ETF's zijn beschikbaar via zowel banken als online brokers. Ook een Japan-ETF Sparplan kunt u via deze weg opzetten. Zelfs de MSCI Japan ETF is te koop bij banken en online brokers. Nederlandse particuliere beleggers investeren ook in individuele Japanse aandelen. De informatie over deze aandelen kan echter beperkt zijn. Dit bleek al in 2021 een aandachtspunt.

Hoe groot is het risico van beleggen in Japan?

De risico's van beleggen in Japan zijn divers en kunnen de marktprestaties negatief beïnvloeden. U krijgt te maken met marktspecifieke risico's door politieke en economische ontwikkelingen. Een belegger die alleen in Japan investeert, loopt landrisico door beperkte spreiding. Japanse markten staan onder druk door hogere rentes, mede door een schuld/BBP-ratio van meer dan 260% en de oudste bevolkingsopbouw van ontwikkelde markten.

Mogelijke negatieve invloeden omvatten een verlengde recessie of beleidsfouten van de Japanse centrale bank. Ook de verstrenging van Covid-lockdowns en de Chinese vastgoedcrisis kunnen risico's vormen. Het risico op monetarisering kan leiden tot een vrije val van de yen.

Beleggingen in Japan-ETF's brengen ook valutarisico met zich mee. Daarnaast is er klumpenrisico door concentratie in één land, bijvoorbeeld bij een investering in een MSCI Japan-ETF. Een ETF met aandelen binnen de technologiesector in Japan bevat een hoog risico door ontwikkelingen in die sector. Stijgende Japanse obligatierendementen leiden tot bezorgdheid over ingebedde verliezen op de balansen van banken en verzekeringsmaatschappijen in 2025. Fondsbeheerders onderwegen Japanse aandelen vaak vanwege verwachte beperkte groeimogelijkheden en demografische uitdagingen.