Belasting over aandelen in 2025
In 2025 verandert de belasting over aandelen, met een belastingpercentage van 36 procent op het rendementsonderdeel in box 3. Voor aandelen met een aanmerkelijk belang kan het belastingtarief oplopen tot maximaal 31 procent. Het belastingplan voor 2025 schrapt onder andere de belasting op aandeleninkoop. Ook heft het voorgestelde fiscale systeem voor aandelenbeloning pas belasting op het moment van verzilvering. Op deze pagina leest u hoe de belasting over uw aandelen in 2025 wordt berekend en welke fiscale maatregelen van toepassing zijn.
Wat betaal je in 2025 over aandelen?
Wat u in 2025 betaalt over aandelen hangt af van uw totale vermogen in box 3. De belasting over aandelen in 2025 wordt berekend over een forfaitair rendement, niet over uw daadwerkelijke winst of verlies. De precieze tarieven en vrijstellingen voor dit jaar worden jaarlijks vastgesteld. Voor de meest actuele en gedetailleerde informatie kunt u de website van de Belastingdienst raadplegen. Meer informatie over de algemene regels vindt u op onze pagina over belasting op aandelen.
Hoe werkt box 3 voor aandelen?
Vanaf 2026 werkt box 3 voor aandelen op basis van het werkelijk behaalde rendement. Dit rendement omvat inkomsten uit je beleggingen, plus waardestijgingen en -dalingen. Aandelen, obligaties en opties vallen hieronder. Ze worden belast op hun werkelijke inkomsten en vermogensaanwas. Voor aandelen in start-ups en familiebedrijven geldt een belasting op werkelijke inkomsten en gerealiseerde waardestijgingen.
Welke aandelen vallen in box 3?
In box 3 vallen alle binnen- en buitenlandse aandelen, obligaties, ETF's en andere effecten die u bezit. Deze bezittingen omvatten ook beleggingen en overige bezittingen, zoals onroerend goed, vakantiewoningen en verhuurde woningen. De vermogenssoort 'overig bezit' in box 3 bestaat uit aandelen. Box 3-bezittingen zijn alle activa die geen schulden of banktegoeden zijn. Denk hierbij aan aandelen, obligaties en cryptovaluta. De belastingheffing in box 3 wordt bepaald door bezittingen en schulden, ingedeeld in drie categorieën. Ook aandelen, obligaties, winstbewijzen en opties vallen in het nieuwe box 3-stelsel. Specifiek vallen aandelen in start-ups en familiebedrijven onder de 5%-drempel hier ook onder.
Hoe telt je vermogen mee?
Uw vermogen telt mee voor de belasting over aandelen in 2025 als de waarde van uw bezittingen min uw schulden. Dit is de definitie voor de vermogensrendementsheffing in box 3. Alle vormen van vermogen, zoals spaargeld en beleggingen, tellen mee voor de bepaling van uw totale vermogen. Geld dat u belegt, wordt dus ook als vermogen gezien. De netto waarde van uw vermogen berekent u door al uw bezittingen te verminderen met al uw schulden.
Wat is fictief rendement?
Fictief rendement is een vast percentage. De Belastingdienst gebruikt dit om een verwachte winst te berekenen. Dit heet ook wel forfaitair rendement. De vermogensrendementsheffing baseert zich op dit fictief rendement. U berekent het fictief rendement als een percentage van uw totale vermogen, min het heffingsvrije vermogen. Vaak is dit fictief rendement hoger dan uw werkelijke rendement. Dit geldt bijvoorbeeld voor beleggingen in aandelen en andere bezittingen in box 3.
Hoe wordt de belasting berekend?
De belasting over aandelen in 2025 berekent u in een aantal stappen. U begint met het vaststellen van uw totale vermogen, waarna u rekening houdt met vrijstellingen en een fictief rendement.
Stap 1: bepaal je vermogen op de peildatum
Voor de belasting over aandelen in 2025 moet u uw vermogen vaststellen op de peildatum. Dit is een cruciaal moment voor de waardebepaling van uw bezittingen en schulden. De Belastingdienst hanteert hiervoor 1 januari als peildatum voor de vermogensrendementsheffing. U als belastingplichtige moet de waarde van uw vermogen op 1 januari vaststellen. Op deze datum bepaalt de Belastingdienst de waarde van uw vermogen voor de vermogensbelasting. Uw eigen vermogen berekent u als bezittingen min schulden. Deze berekening wordt uitgevoerd als de waarde van bezittingen min de waarde van schulden op die specifieke peildatum. De hoeveelheid vermogensbelasting hangt af van dit totale vermogen op 1 januari. Hoewel 1 januari de standaard is, wordt het eigen vermogen ook per kwartaal berekend. Voorbeelden hiervan zijn 31 maart, 30 juni, 30 september of 31 december.
Stap 2: trek het heffingsvrij vermogen af
Na het bepalen van uw totale vermogen, trekt u het heffingsvrij vermogen af. Dit is een vrijgesteld bedrag waarover u geen vermogensrendementsheffing betaalt. De Belastingdienst trekt dit heffingsvrij vermogen automatisch af van uw totale vermogen voor de belastingplichtige in 2025.
Stap 3: pas het forfaitaire rendement toe
Het forfaitaire rendement past u toe op uw belaste beleggingen. Voor 2025 is dit 5,88 procent. Over overige bezittingen dan spaargeld wordt het rendement berekend op basis van 5,33 procent volgens het huidige systeem. Voor spaargeld is een stijging naar 4,0 procent voorgesteld. Na 6 juni 2024 gebruikt de berekening in box 3 de laagste waarde tussen het forfaitair en het werkelijke rendement. Dit voorkomt dat u belasting betaalt over een hoger rendement dan u daadwerkelijk behaalde, wat anders een nadelig financieel resultaat kan opleveren. De methode is in 2023 al aangepast voor een reëlere weergave. Er is zelfs een voorstel van 13 december 2024 om het forfaitair rendement te verlagen.
Stap 4: bereken de belasting in box 3
U berekent de belasting in box 3 door het voordeel uit sparen en beleggen te vermenigvuldigen met het belastingtarief. Voor 2025 is dit tarief 36 procent. Voor 2024 was dit tarief ook 36 procent over het box 3 inkomen. In 2023 bedroeg het belastingtarief 32 procent. De complete belastingberekening in box 3 bestaat uit meerdere stappen. U bepaalt de grondslag, trekt schulden af en berekent het rendement. Daarna volgt de uiteindelijke belasting. In 2024 betaalde een fiscaal partner bijvoorbeeld € 748. Over € 5.022 voordeel uit vermogen was de belasting in 2024 € 1.990,94. In 2023 resulteerde € 1.800 box 3-inkomen in € 576 belasting. Voor een voorbeeldgezin werd in 2023 € 872 berekend over het voordeel uit sparen en beleggen.
Wat zijn de tarieven en vrijstellingen in 2025?
Voor de belasting op aandelen in 2025 gelden specifieke tarieven en vrijstellingen in box 3, zoals het belastingtarief van 36 procent. Deze bepalen hoeveel belasting u betaalt over uw vermogen. Belangrijke onderdelen hiervan zijn het heffingsvrij vermogen en het forfaitaire rendement.
Heffingsvrij vermogen in 2025
Het heffingsvrij vermogen in 2025 bedraagt €57.684 voor een alleenstaande belastingplichtige. Dit is het deel van uw vermogen waarover u geen belasting betaalt in box 3. Voor fiscale partners is het heffingsvrij vermogen in 2025 vastgesteld op €115.368. U betaalt dus geen vermogensrendementsheffing over dit vrijgestelde bedrag.
Forfaitair rendement op beleggingen
Het forfaitaire rendement op beleggingen is een vast percentage dat de Belastingdienst gebruikt. Voor 2025 is dit rendement op belaste beleggingen 5,88 procent. Ter vergelijking: het forfaitaire rendement op banktegoeden is in 2025 vastgesteld op 1,44 procent. In 2024 bedroeg het rendement op beleggen 7,0 procent, en in 2023 was dit 6,17 procent. Deze percentages zijn belangrijk voor de berekening van uw belasting in box 3.
Belastingtarief in box 3
Voor 2025 bedraagt het belastingtarief in box 3 36 procent. Dit percentage is van toepassing op uw gezamenlijke box 3 inkomen. Het belastingtarief in Nederland bedraagt 36 procent en geldt specifiek voor juni 2025. U past dit toe op de heffingsgrondslag na het rendementspercentage van €35.830. Deze regels zijn geldig tot 2027. In 2024 bedroeg het tarief ook 36 procent. Op 1 januari 2024 was dit 36,0 procent. Dit was een verhoging van 32 procent in 2023.
Voorbeelden van belasting op aandelen
De belasting op aandelen hangt af van uw persoonlijke situatie en het type inkomsten. In box 3 betaalt u belasting over de werkelijke inkomsten en waardestijging van uw aandelen, obligaties en opties. Dit omvat de waardeontwikkeling en dividenduitkeringen, waarvoor variërende belastingtarieven en verschillende soorten belasting op transacties gelden. De voorbeelden hieronder laten zien hoe dit uitpakt voor situaties met of zonder spaargeld, of met een fiscale partner.
Enkel aandelen zonder spaargeld
Als je enkel aandelen bezit zonder spaargeld, betekent dit vaak dat je met een klein bedrag bent begonnen. Beleggen met weinig geld is tegenwoordig goed mogelijk en geeft toegang tot diverse beleggingsmogelijkheden. Je kunt al aandelen beleggen via fractionele aandelen of ETF's, zelfs met een minimale inleg van €0,01. Dit maakt het eenvoudig om te starten met een beperkt budget, bijvoorbeeld door te kiezen voor goedkope ETF's of indexfondsen. Ook laaggeprijsde aandelen zijn een optie voor beleggers met een klein kapitaal, waarbij je kunt kiezen voor stabiele bedrijven met groeimogelijkheden. Sommige platforms bieden beleggen zonder commissie, waardoor je al vanaf één aandeel kunt kopen. Periodiek kleine bedragen investeren is ook een manier om je vermogen op te bouwen. Deze aandelen vallen vervolgens onder de belastingregels van box 3 voor 2025.
Aandelen met spaargeld en schulden
Aandelen, spaargeld en schulden worden samen bekeken voor de belasting in box 3. Uw totale vermogen in box 3 bestaat uit de waarde van al uw bezittingen, zoals aandelen en spaargeld. Daar trekt u uw schulden vanaf. Dit gezamenlijke bedrag bepaalt het forfaitaire rendement waarover u belasting betaalt. De exacte verrekening en eventuele vrijstellingen voor schulden hangen af van uw situatie. Raadpleeg hiervoor de regels van de Belastingdienst.
Aandelen met fiscale partner
Als je een fiscale partner hebt, kun je de belasting op aandelen optimaliseren. Je kunt inkomsten uit aanmerkelijk belang, zoals dividenduitkeringen, vrij verdelen in de aangifte inkomstenbelasting. Een aandeelhouder met fiscale partner kan dividend toerekenen aan de partner. Fiscale partners met aanmerkelijk belang kunnen een dividenduitkering doen. Dit kan tot maximaal €134.000 binnen de eerste schijf per fiscaal partnerschap voor 2024. Je kunt ingehouden dividendbelasting verrekenen met de verschuldigde Nederlandse inkomstenbelasting. Dit geldt ook voor ingehouden binnen- en/of buitenlandse dividendbelasting. Partners kunnen de belastingvrije schijf dubbel benutten, tot €67.000 per persoon vanaf 2023. Het fiscaal partnerschap biedt voordeel door te schuiven met inkomsten en aftrekposten tussen jullie.
Hoe verlaag je de belasting op je vermogen?
U verlaagt de belasting op uw vermogen door uw belastbaar vermogen in box 3 te verminderen. Dit doet u door slim gebruik te maken van vrijstellingen, vermogen te spreiden met een fiscale partner en schulden strategisch in te zetten. Personen met eigen vermogen boven de heffingsvrije grens kunnen besparen op vermogensrendementsheffing door te schenken aan kinderen of naasten, bijvoorbeeld via jaarlijkse belastingvrije schenkingen. Het verlagen van uw vermogen onder de belastingvrije drempel kan leiden tot significante besparing op vermogensbelasting, aangezien belastingen het rendement op beleggingen drukken.
Gebruik van vrijstellingen
Vrijstellingen in box 3 gebruikt u om uw belastbaar vermogen te verlagen. Door deze vrijstellingen toe te passen, betaalt u over een kleiner deel van uw vermogen belasting. De hoogte van de vrijstellingen en de precieze voorwaarden verschillen per situatie en kunnen jaarlijks wijzigen. Voor de actuele bedragen en hoe u deze toepast, raadpleegt u de Belastingdienst.
Verdeling met fiscale partner
Als u een fiscale partner heeft, kunt u dividenduitkeringen onderling verdelen in de aangifte inkomstenbelasting. Fiscale partners kunnen een optimale verdeling toepassen, wat belastingvoordeel oplevert. U kunt kiezen hoe fiscale voordelen verdeeld worden bij de gezamenlijke belastingaangifte. Dit kan leiden tot een lagere gezamenlijke belasting of een hogere teruggave, vooral bij verschil in inkomen tussen partners. Partners met fiscaal partnerschap kunnen een gezamenlijke belastingaangifte indienen, wat een optimale verdeling van inkomsten en aftrekposten mogelijk maakt. Dividend mag vrij verdeeld worden, waardoor u de eerste schijf van €67.000 per partner kunt benutten. Fiscale partners met aanmerkelijk belang kunnen de belastingvrije schijf tot €67.000 dubbel benutten, zoals gold vanaf 2023. U kunt dividenden uit uw eigen BV verdelen. Fiscale partners die het hele jaar samen waren, kunnen bepaalde inkomensbestanddelen naar eigen inzicht verdelen, zoals het saldo van inkomsten- en aftrekposten eigen woning, de grondslag sparen en beleggen en de persoonsgebonden aftrek, zoals in 2020 gold.
Slim omgaan met schulden
Slim omgaan met schulden betekent dat u de impact van leningen op uw financiële situatie begrijpt. Schulden kunnen uw belastbaar vermogen in box 3 verlagen. Dit is relevant voor de belasting over aandelen in 2025. Beheer uw schulden actief en bekijk hoe deze uw vermogen beïnvloeden. Voor specifieke fiscale regels rondom schulden en vermogen raadpleegt u de Belastingdienst. Algemeen advies over schuldbeheer vindt u bij organisaties zoals het Nibud.
Belasting op aandelen in box 3 versus dividendbelasting
Belasting op aandelen in box 3 en dividendbelasting zijn twee verschillende heffingen. In box 3 worden dividend en winst bij aandelen niet direct belast; de belasting gaat over een fictief rendement op uw vermogen. De aandelen die dividend opleveren, vallen wel in box 3 en worden daar belast op basis van dit fictief rendement. De aanwezigheid van aandelen in uw portefeuille kan de belasting in box 3 beïnvloeden. In 2024 had de vermogensbelasting in box 3 over een aandelenportfolio een belastingpercentage van 2,18%.
Aandelen in privé of via een bv: wat is fiscaal slimmer?
De keuze tussen aandelen in privé of via een bv hangt af van uw persoonlijke situatie en beleggingsdoelen. Voor een ondernemer met overtollige liquiditeiten is dit een belangrijke afweging. Beleggen via een bv kan fiscaal gunstiger zijn dan privé beleggen, vooral bij een hoog werkelijk rendement. In 2025 is beleggen binnen een bv voordeliger als het rendement vóór belasting lager is dan 8,16 procent. Het is zelfs voordeliger dan privé beleggen als het rendement lager is dan 5 procent, met een vennootschapsbelastingtarief van 25,5 procent. Een bv biedt de mogelijkheid om meer vermogen op te bouwen door uitstel van inkomstenbelasting in box 2. Dit maakt het herinvesteren van winsten gemakkelijker en kan leiden tot snellere vermogensgroei.
Aan de andere kant is uitkeren van vermogen als dividend en privé beleggen voordeliger als het rendement vóór belasting hoger is dan 8,16 procent in 2025. Privé beleggen biedt meer flexibiliteit en mogelijkheden om erfbelasting te verlagen. Het is ook een relatief eenvoudige beleggingsvorm en biedt de meeste privacy, omdat belegd vermogen in een bv zichtbaar is op de balans via de Kamer van Koophandel.
Hoeveel belasting betaal je over aandelen in 2025?
Hoeveel belasting je betaalt over aandelen in 2025 hangt af van het type inkomen en je situatie. Als aanmerkelijkbelanghouder betaal je over dividendinkomsten in Box 2 een tarief van 24,5 procent over de eerste €135.608. Over het bedrag daarboven geldt een tarief van 31 procent. Een privépersoon met minimaal 5% aandelen die dividend ontvangt, betaalt over de eerste €67.804 dividend ook 24,5 procent inkomstenbelasting Box 2. Voor de vennootschapsbelasting in 2025 geldt een tarief van 19 procent over de eerste €200.000 winst. Boven dit bedrag betaal je 25,8 procent. Dit hogere tarief is van toepassing op winsten boven €200.000.
Hoe worden aandelenwinsten in 2025 belast?
Aandelenwinsten in 2025 worden belast via box 3 van de inkomstenbelasting. Je betaalt belasting over een fictief rendement op je vermogen, niet over de werkelijke winst die je maakt. Dit rendement wordt berekend over de waarde van je bezittingen min je schulden op een specifieke peildatum. De Belastingdienst trekt hier eerst het heffingsvrij vermogen van af. Voor de exacte percentages en vrijstellingen voor 2025 raadpleeg je de website van de Belastingdienst.
Wanneer betaal je dividendbelasting over aandelen?
Je betaalt dividendbelasting over aandelen op het moment dat een bedrijf winst uitkeert aan zijn aandeelhouders. Deze belasting wordt meestal direct ingehouden als u dividend ontvangt. Bedrijven moeten deze belasting inhouden op het uitgekeerde dividend. In 2024 werd bijvoorbeeld 15 procent van het dividend ingehouden. De uiteindelijke aandeelhouder of privé-persoon betaalt deze belasting, vaak via roerende voorheffing. Dit geldt ook voor distribuerende ETF's, waarbij de belasting vaak wordt ingehouden op het ontvangen dividend. De plicht tot betalen hangt af van de landregels voor zowel binnenlandse als buitenlandse aandeelhouders.
Moet je aandelen opgeven in je aangifte inkomstenbelasting?
Ja, u moet aandelen opgeven in uw aangifte inkomstenbelasting. Passief inkomen uit aandelen geeft u op bij de Belastingdienst in box 3. De waarde van uw vermogen uit aandelen wordt jaarlijks door de Belastingdienst berekend in de aangifte inkomstenbelasting box 3. Inkomsten uit aandelen met een aanmerkelijk belang geeft u aan in box 2 van de inkomstenbelasting.