Betaal je belasting over buitenlandse aandelen?

Ja, je betaalt belasting over buitenlandse aandelen, zowel over het bezit in Box 3 als over het rendement, met name dividenden. Buitenlandse dividenden worden eerst belast door de buitenlandse belastingdienst via bronbelasting. Een deel van deze buitenlandse belasting, maximaal 15%, is verrekenbaar met de Nederlandse inkomstenbelasting. De exacte belastingdruk hangt af van het land van herkomst en de geldende belastingverdragen.

Als Nederlandse belastingplichtige betaal je belasting over je wereldinkomen, wat betekent dat ook je buitenlandse aandelen en de inkomsten daaruit in Nederland worden belast. Dit gebeurt op twee manieren: ten eerste via de vermogensrendementsheffing in Box 3 over de waarde van je aandelen, en ten tweede via bronbelasting op de dividenden die je ontvangt.

Wanneer je dividenden ontvangt uit buitenlandse aandelen, wordt hierop in het land van herkomst vaak eerst bronbelasting ingehouden. Dit betekent dat een deel van je dividend al wordt afgedragen aan de buitenlandse belastingdienst voordat het op je rekening staat. Het percentage van deze bronbelasting verschilt per land en wordt beïnvloed door eventuele belastingverdragen tussen Nederland en het betreffende land. Deze kapitaalinkomsten uit buitenlandse dividenden zijn dus onderhevig aan deze buitenlandse heffing.

De buitenlandse bronbelasting die op je dividenden is ingehouden, kun je in Nederland onder voorwaarden verrekenen met de verschuldigde inkomstenbelasting in Box 3. Echter, de verrekening is meestal gemaximeerd tot 15% van het bruto dividend. Dit is vastgelegd in jurisprudentie, zoals door het Hof Arnhem-Leeuwarden bepaald. Zelfs als er in het buitenland meer dan 15% is ingehouden, kun je in Nederland niet meer verrekenen dan die 15%. Bovendien kan de ingehouden buitenlandse dividendbelasting nooit meer worden verrekend dan de daadwerkelijk verschuldigde Box 3 inkomstenbelasting over de buitenlandse aandelen. Het deel van de buitenlandse bronbelasting dat boven de 15% uitkomt en niet verrekend kan worden, kan soms worden teruggevraagd bij de buitenlandse belastingdienst. Dit fenomeen, waarbij een deel van de ingehouden bronbelasting niet kan worden verrekend, staat bekend als 'dividendlekkage' en komt vaak voor bij buitenlandse aandelen en ETF's.

Stel, je bezit buitenlandse aandelen en ontvangt een bruto dividend van €1.000. Het land van herkomst houdt 25% bronbelasting in. Dit betekent dat er €250 wordt ingehouden voordat het dividend op je rekening staat.

• Bruto dividend: €1.000
• Ingehouden buitenlandse bronbelasting (illustratief 25%): €250
• Maximaal verrekenbaar in Nederland (meestal 15% van €1.000): €150
• Het bedrag van €150 kun je verrekenen met je Nederlandse Box 3 belasting.
• Het resterende deel van de buitenlandse bronbelasting (€250 - €150 = €100) kan niet in Nederland worden verrekend. Dit bedrag van €100 kun je mogelijk terugvragen bij de buitenlandse belastingdienst, afhankelijk van de lokale wetgeving en belastingverdragen.

De effectieve belastingdruk en de mogelijkheid tot verrekening hangen sterk af van de specifieke situatie. Hier zijn enkele scenario's:

Het is raadzaam om bij complexe situaties of grote beleggingen fiscaal advies in te winnen om de optimale aanpak te bepalen en onnodige belastingdruk te voorkomen. Meer informatie over de Nederlandse regelgeving vind je op onze pagina over dividendbelasting.